Денежный поток 

Денежный поток - это:

(а) следующие друг за другом выплаты (оттоки) и поступления (притоки) денег, понимаемые в широком смысле. Как элемент денежного потока выступает  доход, расход, прибыль, платеж и др.

(б) движение денежных средств в режиме реального времени. Положительные потоки отражают поступление денежных средств на предприятие, отрицательные - расходование денежных средств. Все денежные потоки объединяются в три группы:

  • потоки от текущей деятельности,
  • потоки от инвестиционной деятельности,
  • потоки от финансовой деятельности.

Анализ денежных потоков

Анализ денежных потоков производится в программе ФинЭкАнализ в блоках:

Цель анализа денежных потоков - анализ финансовой устойчивости и доходности предприятия. Исходный момент анализа - расчет денежных потоков от операционной (текущей) деятельности.

По выражению у Баффета, «прибыль податлива, как пластилин», а денежные потоки менее подвержены влиянию менеджмента. В финансовой отчетности денежные потоки компании представляются отдельно по видам деятельности (операционной, инвестиционной и финансовой), в то время как прибыль в части прочих операций компании сложно разделить по видам деятельности.

У нормально функционирующего предприятия совокупный чистый денежный поток близок к нулю. Это означает, что все заработанные в отчетном периоде денежные средства эффективно распределены по источникам затрат.

Разница между положительным и отрицательным денежным потоком по конкретному виду деятельности или по хозяйственной деятельности предприятия в целом называется чистым денежным потоком.

Приток денежных средств происходит в форме выручки от:

Отток денежных средств происходит в форме:

Управление денежными потоками

Управление денежными потоками предприятия связано со стратегией самофинансирования, которая предпочтительна для крупных компаний. Эта стратегия предполагает возмещение затрат по расширенному воспроизводству преимущественно за счет собственных источников чистой прибыли и амортизационных отчислений. Это означает, что для принятия финансовых решений необходима четкая классификацию доходов и расходов, прибыли и убытков, чтобы определить, из какого источника получена основная сумма доходов за отчетный период и на какие цели она была направлена.

Управление денежными потоками - схема

Управление денежными потоками - схема

См. так же чистый денежный поток, положительный денежный поток, отрицательный денежный поток

Синонимы

Финансовый поток

Еще найдено про денежный поток

  1. Разъяснение алгоритма вычисления свободного денежного потока фирмы и свободного денежного потока собственникам на примере публичной финансовой отчетности
    денежные потоки Но формулировки денежных потоков в профессиональной литературе рассматриваются довольно поверхностно При решении практических задач возникает множество вопросов нахождение ответов на которые требует вдумчивого анализа знания стандартов финансовой
  2. Предупреждение ошибок в оценке инвестиционных проектов: ставки дисконтирования
    потоков денежный поток нелевереджированной фирмы CFF денежный поток левереджированной фирмы CCF денежный поток подолгу CFD денежный поток собственникам CFE налоговая экономия TS При этом денежный поток нелевереджированной фирмы равен
  3. Методика анализа консолидирования денежного отчета о движении денежных средств
    потоков денежных средств и поэтому имеет принципиальное значение для оценки возможности бизнеса создавать фундаментальную стоимость Анализ денежных потоков дает такую важную информацию как достаточность чистых денежных средств по операционной
  4. Совершенствование модели финансовой отчетности по МСФО
    денежных потоков организации 1 Новая модель финансовой отчетности нацелена на формирование информации для биржевых и иных инвесторов заинтересованных в росте экономической стоимости организации В соответствии с современными методами оценки
  5. Анализ финансовых потоков предприятий черной металлургии
    потоки Денежный поток предприятия представляет собой совокупность распределенных во времени поступлений и выплат денежных средств генерируемых его хозяйственной деятельностью Так в Финансово-кредитном энциклопедическом словаре представлена трактовка денежного потока наличных
  6. Методические подходы к проведению анализа денежных средств по данным бухгалтерской отчетности страховой компании
    потоков денежных средств поскольку и дефицит и избыток денежных ресурсов отрицательно влияют на результаты деятельности При дефицитном денежном потоке снижаются ликвидность и уровень платежеспособности страховой компании что приводит к
  7. Анализ денежных потоков коммерческой организации по данным отчета о движении денежных средств
    денежных потоков коммерческой организации предприятия позволяя исследовать финансовую динамику является одной из важнейших составляющих анализа ее финансового состояния и основан в значительной степени на данных формы № 4 бухгалтерской
  8. Некоторые аспекты управления денежными потоками в малом бизнесе
    денежных потоков фирмы Денежный поток компании это движение наличных денег их поступление и отток в рамках расчетов с поставщиками и клиентами Как правило компания получает денежные средства в результате
  9. Оценка денежного потока при определении качества корпоративного заемщика
    потоки Денежные потоки являются субститутами денежных средств С этой точки зрения компании с большими денежными потоками держат меньше денежных средств Однако генерация денежных потоков может положительно сказываться на поддержании
  10. Использование модели денежных потоков при анализе риска ликвидности лизинговых компаний
    денежных потоков топ-12 лизинговых компаний формирующих 70% лизингового рынка Описано построение модели денежных потоков прямым методом на основе реальных данных финансовой отчетности предприятий данного сектора Сознавая актуальность и значимость
  11. Коэффициентный метод в оценке движения денежных средств
    потока денежных средств составила 5.5 копеек Коэффициент рентабельности денежных затрат по текущей деятельности отчетного периода свидетельствует о том что на каждый рубль денежных средств направленных на финансирование текущей хозяйственной
  12. Оценка акций и стоимости коммерческих организаций на основе новой модели финансовой отчетности
    денежный поток по операциям с заимодавцами d денежный поток по операциям с акционерами Пример актуарной финансовой отчетности крупного отечественного предприятия ОАО X название предприятия изменено подготовленной путем трансформации опубликованной
  13. Два контура интересов в политике финансовго здоровья компании
    денежный поток 2 помочь выявить проблемные зоны в работе компании слабые звенья в процессах генерирования денежных потоков привлечения денег их распределения инвестирования и те финансовые рассогласования которые мешают достижению
  14. Оценка фундаментальной стоимости бизнеса в системе финансового менеджмента: методические подходы и практические рекомендации
    денежных потоков является определение длительности прогнозного периода Увеличение длительности прогнозного периода позволяет увеличить число наблюдений что повышает степень математической обоснованности стоимости компании Однако с увеличением продолжительности прогнозного периода становится
  15. Оценка стоимости бизнеса и использование ее результатов в целях повышения эффективности деятельности компании
    потока денежных средств В основе метода дисконтирования денежных потоков лежит предположение о том что сегодняшняя стоимость предприятия в данномслучае ОАО ПТФ Васильевская определяется будущими денежными доходами продисконтированными на дату
  16. Анализ денежных потоков прямым методом
    денежныйпоток 8540189 10555561 2015372 123.6 100 100 x Отток денежных средств в 2014 г в большей степени обусловлен текущими хозяйственными операциями по оплате товаров работ услуг и уплате выданных
  17. Анализ финансовых потоков консолидированной группы компаний
    потоки денежных средств дочерней компании с другими участниками группы и внешними контрагентами Аккумулируя финансовые потоки консолидированный финансовый поток определяется по схеме представленной на рис 1. Чистый финансовый поток консолидированной
  18. Механизм оценки финансовой устойчивости предприятия, опирающийся на концепцию свободного денежного потока
    денежный поток Посленалоговый денежный поток от операционной деятельности предприятия за вычетом чистых инвестиций в основной и оборотный капитал денежный поток доступный инвесторам кредиторам и собственникам Модель свободного денежного потока
  19. Анализ показателей создания стоимости
    денежный поток классификация по базе оценки балансовая или рыночная стоимость Кроме того учитываются такие факторы как капиталоемкость бизнеса возможность и необходимость учета долгосрочных перспектив его развития 1 Предложенная классификация
  20. Влияние жизненного цикла бизнеса на оценку его стоимости
    денежных потоков Некоторые специалисты для получения более достоверных и точных результатов оценки рекомендуют учитывать возможные риски не только посредством расчета ставки дисконта но и введением определенных поправок с учетом
Программа Финансовый анализ - ФинЭкАнализ для анализа финансового состояния предприятия, позволяющая рассчитывать большое количество финансово-экономических коэффициентов.
Журнал Арбитражный управляющий