Каталог: формула анализа финансовых результатов деятельности банка
Анализ моделей оценки стоимости капиталаИз них наиболее крупные владельцы номинальные держатели пакетов акций компании небанковская кредитная организация Закрытое акционерное общество Национальный расчетный депозитарий - 56.19% открытое акционерное общество Центральный ... В связи с интернациональным характером деятельности компании и присутствием на большом количестве товарных рынков представляется интересным рассчитать затраты на собственный ... CAPM в общем виде представляется формулой E r r f β E r m - r f где E r ... Данная модель анализа затрат на капитал компаний является доминирующей в оценке величины затрат по собственному капиталу Почти ... И хотя CAPM строится на достаточно жестких предпосылках которые вряд ли можно считать достаточно реалистичными данная модель продолжает оставаться самым простым а потому и популярным способом оценки риска инвестора который использует множество информационно-аналитических компаний мирового уровня наряду с другими традиционными для финансовой аналитики данными В данной работе для расчета CAPM использовались данные о среднемесячной доходности обыкновенных ... CAPM равна 15.31% На основе полученных результатов о стоимости собственного капитала компании можно сделать вывод что все модели дают похожие результаты
Оценка финансовой устойчивости организации по данным годовой бухгалтерской отчетностиВнутренняя устойчивость это такое общее финансовое состояние предприятия когда обеспечивается стабильно высокий результат его функционирования Для ее достижения необходимо активное реагирование на изменение внутренних и внешних факторов ... Таким образом проведенный анализ ликвидности и платежеспособности позволяет сделать предварительную оценку уровня финансовой устойчивости организации Также различают абсолютные ... Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели характеризующие уровень обеспеченности оборотных активов источниками их формирования Для характеристики источников ... СОС Определить эту величину можно как разность между реальным собственным капиталом и величина внеоборотных активов итог разд 1баланса и долгосрочной дебиторской задолженности по формуле СОС СК - ВА ДО где СК - собственный капитал ВА - внеоборотные активы ... Запасы и затраты равны сумме собственных оборотных средств и кредитов банка под товарно-материальные ценности ΔСОС 0 ΔСДИ 0 ΔОВИ 0 3. Неустойчивое предкризисное финансовое состояние ... Неустойчивое финансовое состояние характеризуется наличием нарушений финансовой дисциплины перебоями в поступлении денежных средств на расчетный счет снижением доходности деятельности Кризисное финансовое состояние характеризуется кроме указанных признаков наличием неустойчивого финансового положения регулярных неплатежей просроченные
Операции инвестора и анализ брокерского счетаВТБ - у Сбербанка России Таким образом в ходе проведенного исследования были сформулированы общие подходы к учету прибыли ... Они позволяют оценить вклад отдельных операций в итоговый финансовыйрезультат Обоснована необходимость определения вклада в курсовую прибыль не только отдельных сделок по продаже ... Сформулированы принципы учета операционной прибыли которые позволяют определить курсовую прибыль по каждой отдельно взятой торговой операции Дальнейшая разработка проблем теории и практики внутреннего анализа брокерского счета должна быть направлена на четкое формулирование правил учета операционной прибыли системно и ... EVA как способ оценки эффективности деятельности организации Финансовая аналитика проблемы и решения 2009 № 1.С 65-69 3 Российский фондовый рынок
Что поможет оценить финансовые перспективы покупки бизнесаЭкономия особенно ощутима в случае горизонтального слияния - приобретения схожей по своему виду деятельности компании Объединение управленческих команд исключение дублирующих функций централизация сервисных подразделений позволяют снизить расходы на ... Компания слишком зависит от ее кредиторов в случае неблагоприятного развития событий риск банкротства слишком велик Это повод для покупателя задуматься о том готов ли он разбираться с ... Типичными параметрами при этом являются срок и этапы реализации проекта его денежные потоки и финансовая реализуемость возможность эффективно вписаться в график финансирования текущих проектов показатели экономической эффективности прежде всего ... Excel-таблиц которые уже содержат необходимые формулы для подавляющего большинства типовых случаев Время анализа одной цели обычно не превышает нескольких часов ... Это можно сделать например сравнив полученные результаты расчетов с аналогичными цифрами по компании-покупателю Для оценки конечной стоимости компании по свободному денежному
Анализ финансовых показателей деятельности подразделенийУправленческий учет №6 2012 В условиях рыночной экономики достижение эффективного управления ресурсами не только финансовыми но и временными материальными трудовыми производственными и др а также контроль ключевых показателей деятельности были и есть одной из первостепенных задач для современных компаний и банков Но принимать решения абсолютно по вопросам самостоятельно руководителям даже самой небольшой организации достаточно сложно ... Несмотря на то что периодические отчеты являются не столь эффективными как детальное знание всей деятельности компании при наличии хорошей системы оценивания показателей работы менеджеров руководство высшего звена может эффективно ... В формуле расчета ROI используется чистая операционная прибыль EBIT а не чистая прибыль потому что знаменателем ... Б табл 2 Таблица 2 Результаты расчета остаточного дохода для подразделений Подразделение А Подразделение В Доступный проект для инвестирования евро ... ROI позволяют сравнивать рентабельность подразделения с другими финансовыми параметрами также выражаемыми в процентах ставка инфляции процентные платежи ставки ROI других подразделений и ... См также Аналитические блоки программы для финансовогоанализаФинансовыйанализ Онлайн
Методология оценки влияния амортизационной политики на финансовое положение организацииПо итогам расчета амортизационных отчислений несколькими методами предусмотренными российским законодательством сформирован прогнозный отчет о финансовыхрезультатах и прогнозный баланс активов и пассивов Выделены ключевые показатели наиболее полно характеризующие происходящие на предприятии изменения и проведен анализ полученных в ходе моделирования результатов В ходе исследования были использованы методы экономического анализафинансовых коэффициентов экономического моделирования сравнительный и морфологический метод Полученные результаты позволили утверждать что наиболее ... Кроме того специалисты в области бухгалтерского учета налогообложения финансов редко хорошо владеют навыками моделирования с применением компьютера и в лучшем случае в своей научной деятельности используют MS-Word калькулятор и электронные нормативные базы типа Консультант Плюс Им ни в чем ... Наоборот только расчеты выполненные в формате электронных таблиц по формулам и зависимостям построенным самим аналитиком налоговым или финансовым менеджером финансовым консультантом позволят учесть в ... В каждый отчетный период в результате выбора амортизационной политики предприятие может иметь одну из указанных на рис 1 комбинаций Целью ... Если планируется в конкретный год получение кредита в банке то в этот год и должен быть предусмотрен пик финансового состояния в результате выбора
Методы оценки стоимости нематериальных активовПрименительно к нематериальным активам при оценке затратным которые были понесены на создание данного актива а их общая сумма приравнивается к стоимости анализируемого нематериального актива Согласно основной идее затратного подхода инвестор никогда не заплатит за актив больше ... Об оценочной деятельности в Российской Федерации к объектам оценки относятся отдельные материальные объекты вещи совокупность вещей составляющих ... Как известно не стоит признавать серьезной методику в которой обозначены и перемножены друг на друга коэффициенты отражающие реальные факторы так как простое произведение условных значений разнохарактерных факторов дает в результате недостоверную стоимость нематериальных активов которую необходимо будет приводить к нужному результату Кроме того не следует принимать всерьез методики где расчеты ведутся по очень сложным математическим ... Кроме того не следует принимать всерьез методики где расчеты ведутся по очень сложным математическим формулам включающим логарифмы интегралы и дифференциалы так как эти расчеты практически недостижимы на практике При ... Концепция справедливой стоимости считается одной из основополагающих концепций международных стандартов финансового учета и отчетности Именно эту стоимость требуется определить для проведения очередных переоценок активов компании ... Секьюритизация активов секьюритизация финансовых активов - инновационная техника финансирования банков М Волтерс Клувер 2006 624 с 4 А Джеймс Р Хитчнер Оценка стоимости нематериальных
Какая кредитная нагрузка будет оптимальна для компанииКак видно из таблицы 1 вместе с ростом доли заемных средств увеличивается и рентабельность собственного капитала - это результат действия финансового рычага Стоимость компании тоже меняется - на одном интервале от 0% до ... Рассчитывается показатель финансовой динамики для кратко- средне- и долгосрочной задолженности Формула следующая m k k норм I ... Такой анализ позволит уберечься от соблазна финансирования деятельности с длительным операционным циклом строительство судостроение тяжелое и
Классификация формализованных методов оценки налогового потенциалаИх целевое назначение сбор дополнительных финансовых ресурсов для выполнения социальных обязательств и предотвращения банкротства регионов В интервью газете Ведомости А.Г Силуанов сообщил о намерении повысить с 2019 г ... Для расчета налогового потенциала налога на прибыль организаций была применена формула НП НП Sum НП i ЗБ i НЛ i где НП i налоговые поступления ... За исследуемый период анализируемый показатель увеличился на 23.6% Резкое сокращение НП НПО в 2009 г на 44% по ... Причиной роста доли задолженности по анализируемому налогу в последующие годы стал мировой финансовый кризис который негативно отразился на тенденциях экономического развития РФ В 2009 г уровень задолженности ... Лаффера В результате линеаризации частных кривых исследова-тель разработал систему уравнений используемых для оценки налогового потенциала Экономисты С.Г ... В научных исследованиях ряда экономистов проводится взаимосвязь между сложившимся уровнем налогового потенциала и его структурой а также несовпадением мест регистрации и фактической деятельностью налогоплательщиков 11 Эти особенности были отражены в методиках расчета налогового потенциала регионов 9.25.29 Таким
Бизнес-модель управления ванильным своп-контрактом на процентную ставку необходимая при трансформации российской финансовой отчетности в формат МСФОВ финансово-хозяйственнойдеятельности компании и при трансформации отчетности в формат IfRs необходимо разрабатывать различные бизнес-модели которые будут ... На современном этапе существует целая паутина видов типов и разновидностей деривативов в частности и свопов Анализ изученной литературы показал что многие авторы путают типологию видов свопов или неправильно ее интерпретируют ... Как видно на рис 2 своп-сделка включает в себе две сделки - одна спот-сделка другая - аутрайт заключенные одним банком-контрагентом они в своих курсах имеют общий спот-курс Один используется для первой конверсионной сделки дата ... Исходя из алгоритма структуры своп-сделки можно вывести формулу расчета спот-пунктов форвардных пунктов Fp Co - Cs 1 где Fp - forward points ... Выведенные формулы по расчету форвардных спот пунктов а также элементы методики по расчету курса аутрайт позволят банковским служащим работникам финансово-экономических отделов предприятий инвестиционным фондам индивидуальным брокерам и финансовым посредникам рассчитывать позиции вложений по коротким ... А не проводила оценку производных финансовых инструментов в 2013 году в результате применения методики и корректировки данных таблицы операции по своп-контрактам увеличились на 213 млн руб тем самым увеличился общий финансовыйрезультат компании с 21 950 до 22 163 млн руб Также изменены данные консолидированного отчета
Необходимость учета прочих доходов и расходов при маржинальном анализеCVP или маржинальный анализ позволяет получить ряд важных экономических показателей которые используются в анализе хозяйственной деятельности планировании финансовыхрезультатов принятии управленческих решений по формированию производственной программы объема продаж и т п В модели ... УПР Отсюда выводится ряд важных для экономики предприятия формул и показателей V min УПР 1 - d руб 1 где V min минимальный ... На основе маржинального анализа определяется также ряд других показателей запас финансовой прочности эффект операционного рычага изменение прибыли при ... Баранова которое в последние 4 5 лет имеет положительное значение по показателю валовой прибыли и прибыли от реализации но из-за превышения прочих расходов над прочими доходами имеет минусовую сумму налогооблагаемой прибыли Прочие расходы включают проценты уплачиваемые организацией за предоставление ей в пользование денежных средств кредитов займов расходы связанные с оплатой услуг оказываемых кредитными организациями штрафы пени неустойки за нарушение условий договоров возмещение причиненных организацией убытков убытки прошлых лет признанные в отчетном году суммы дебиторской задолженности по которой истек срок исковой давности других долгов нереальных для взыскания курсовые разницы перечисление средств взносов выплат и т д связанных с благотворительной деятельностью расходы на осуществление спортивных мероприятий отдыха развлечений мероприятий культурно-просветительского характера и иных аналогичных мероприятий ... На последнем моменте следует остановиться банки нередко навязывают выгодные для них схемы возврата кредитов Например при оформлении кредита на условиях
Оценка деловой активности предприятия на основе показателей оборачиваемости активовПо результатам нашей организации ООО Нальчикский консервный завод данное соотношение несколько нарушается 2-я и 3-я позиции ... Кроме совокупных активов снижение наблюдается по всем практическим показателям что является нежелательной тенденцией т.к уменьшается и поступление денежных средств от различных видов деятельности При анализе деловой активности особое внимание следует обратить на оборачиваемость дебиторской табл 2 и ... Снижение оборачиваемости может означать как проблемы с оплатой счетов так и более эффективную организацию взаимоотношений с поставщиками обеспечивающую более выгодный отложенный график платежей и использующую кредиторскую задолженность как источник получения дешевых финансовых ресурсов Рассмотрим формулы расчета наиболее распространенных коэффициентов оборачиваемости деловой активности 1 Оборачиваемость совокупного капитала ... Данный показатель отражает средний срок возврата долгов предприятия за исключением обязательств перед банками и по прочим займам П кз 365 К окз П кз 365 5.789 63.05
Реальная процентная ставка в РоссииНаселение тех и других испытывает финансовый дискомфорт от низкой РПС по разным причинам Например в Великобритании 11 лет из 14 ... Это результат усилий центральных банков по стимулированию заимствования и ограничению сбережения из-за страха перед дефляцией Анализируемые ... Внешторгбанк с тем чтобы уничтожить неравные условия деятельности этих банков заявил в марте 2004 г тогдашний первый заместитель председателя Банка России О
Реальная процентная ставка в РоссииНаселение тех и других испытывает финансовый дискомфорт от низкой РПС по разным причинам Например в Великобритании 11 лет из 14 ... Это результат усилий центральных банков по стимулированию заимствования и ограничению сбережения из-за страха перед дефляцией Анализируемые ... Внешторгбанк с тем чтобы уничтожить неравные условия деятельности этих банков заявил в марте 2004 г тогдашний первый заместитель председателя Банка России О
Прогнозирование банкротства предприятий в транспортной отраслиСвязанные с неопределенностью угрозы характерны для всех стадий жизненного цикла промышленных предприятий что делает риск банкротства неотъемлемой частью жизнедеятельности данных субъектов Правильная оценка риска банкротства тесно связанного с вероятностными процессами обеспечит поиск оптимальных ... Логическое обоснование сводится к следующему если финансовый показатель демонстрирует существенные различия между компаниями банкрот и компаниями небанкрот то он может быть ... Объясняется это тем что модели искусственного интеллекта были разработаны не так давно в результате технического и информационного прогресса Данные модели крайне зависимы от компьютерных мощностей и технологий см ... В нашей работе будем использовать логит-модель так как при ее применении мы получаем итоговую формулу в явном виде которую можно применять на практике В моделях логистической регрессии а также ... В целях прогнозирования банкротства целесообразно использовать логит-анализ так как он обладает преимуществами по сравнению с дискриминантным анализом Так
Использование инструментов хеджирования с целью повышения эффективности управления золотодобывающих предприятийЦена по которой будет исполнен форвард называется ценой поставки или форвардным курсом является расчётной величиной которая зависит от дифференциала ставок базовой валюты и валюты контракта валютного спот-курса на финансовом рынке в момент заключения сделки а также даты экспирации формула 1 F SPOT 1 ... Компания-недропользователь заключает валютный форвард с банком-контрагентом на условиях поставки золота через 12 месяцев по форвардному курсу 2430 рублей за грамм ... В данном случае спрэд банка может значительно ухудшить финансовыйрезультат компании и создать дополнительные непредсказуемые риски В случае когда используется расчетный форвард то компания-недропользователь ... Сравнительный анализфинансовогорезультата сделок Форвард 1 fix Форвард 2 open Объём гр 100 000 100 ... Также можно заметить что в случае роста цены оба инструмента становятся невыгодными однако инструменты хеджирования предназначены для страхования от неблагоприятного изменения цены а также для прогнозирования будущих потоков от основной деятельности компании Хеджирование помогает значительно снизить зависимость от колебаний цены актива и позволяет планировать свою
Управление дебиторской и кредиторской задолженностью в целях ускорения оборачиваемости оборотного капитала строительных организацийОт этого зависит не только размер минимально необходимых для хозяйственной деятельности оборотных средств но и размер затрат связанных с владением и хранением запасов В свою ... В свою очередь это отражается на себестоимости продукции и в конечном итоге на финансовыхрезультатах предприятия Все это обусловливает необходимость постоянного контроля за оборотными активами и анализа их ... ООО СУ Саратовжилстрой имеет срочную дебиторскую задолженность которая возникает в результате применения безналичных расчетов и как следствие отсрочки платежа в пределах установленного договором срока платежа предприятие имеет большой удельный вес срочной дебиторской задолженности в общей сумме дебиторской задолженности просроченная дебиторская задолженность возникает в результате неплатежей как умышленных так и неумышленных как по уважительным так и по неуважительным причинам ... Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывают коэффициент оборачиваемости по формуле 2 К об.ДЗ В ДЗ где К об.ДЗ - коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности В ... См Парушина Н.В Анализ дебиторской и кредиторской задолженности Бухгалтерский учет 2008 № 4 С 18 Коэффициент оборачиваемости характеризует ... Ее основные источники внутренняя информация имеющаяся на предприятии относительно поведения клиента в прошлом информация сообщенная банками информация предоставленная специализированными агентствами и т.п После изучения финансового состояния клиентов и их значимости
Приоритеты по формированию инвестиционного портфеляДанные Анализ данных Ковариация Результатом будет таблица ковариаций доходностей акций между собой табл 3 Можно заметить ... Для расчета общей доходности и общего риска инвестиционного портфеля воспользуемся формулой Таблица 3 Расчет риска акций Дата Доходность ОАО Сбербанк Доходность ПАО Газпром Доходность ОАО ... Составлено автором 6 7 где r p доходность инвестиционного портфеля w i доля i-го финансового инструмента в портфеле r доходность i-го финансового инструмента где Q p риск инвестиционного портфеля ... С.В Управление инвестиционной деятельностью акционерных обществ С.В Герасимова К Знание 2006 407 с 3 Борщ Л.М Инвестирование теория
Рентабельность чтобы управлять следует правильно измеритьНормы не устанавливались на денежные средства находящиеся на счетах банка т к они и так находились в обороте Поэтому когда речь шла о производственных ... На наш взгляд при расчете рентабельности следует исходить из следующих положений а рентабельность - это отношение той прибыли к тому показателю от которого зависит данная прибыль б отсутствует универсальный показатель рентабельности и каждый показатель имеет свое функциональное назначение в при расчете рентабельности необходимо максимально использовать существующую финансовую отчетность а не прибегать к дополнительными специальным расчетам г рассчитываемые показатели рентабельности должны иметь ... На наш взгляд при расчете рентабельности следует исходить из следующих положений а рентабельность - это отношение той прибыли к тому показателю от которого зависит данная прибыль б отсутствует универсальный показатель рентабельности и каждый показатель имеет свое функциональное назначение в при расчете рентабельности необходимо максимально использовать существующую финансовую отчетность а не прибегать к дополнительными специальным расчетам г рассчитываемые показатели рентабельности должны иметь применение не только внутри фирмы но и универсальное применение в других фирмах при сравнении их деятельности Как видно из предлагаемой нами матрицы расчета рентабельности по каждому виду рентабельности можно дать ... Знаменатели в формуле рентабельности Числители в формуле рентабельности Валовая прибыль Прибыль от реализации Прибыль до налогообложения балансовая ... Но прибыль от реализации - результат влияния не только производственных затрат но и коммерческих расходов Если из дохода от основного ... В табл 4 дан анализ рентабельности акционерных обществ за 2010 г Основным видом деятельности указанных компаний является производство и
Оценка и учет условных обязательств банковского сектораПоследствия данного кризиса привели к усилению контроля за деятельностьюбанков различных экономических агентов как на национальном так и на наднациональном уровне Тем не ... По результатаманализа выявляется потенциальный масштаб потерь банков в случае кризиса а также оценка необходимой докапитали-зации Анализ и учет неявных бюджетных обязательств связанных с финансовой системой в том числе предложив использовать для показателя ΔNPL сценарные условия В новой редакции