Коэффициент абсолютной ликвидности - финансовый коэффициент, который получают делением денежных средств и краткосрочных финансовых вложений на краткосрочные обязательства. Данными для расчета служит бухгалтерский баланс компании.
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая доля краткосрочных долговых обязательств будет покрыта за счет денежных средств и их эквивалентов в виде рыночных ценных бумаг и депозитов, т.е. абсолютно ликвидными активами.
Коэффициенты ликвидности представляют интерес для руководства предприятия и для внешних субъектов анализа:
Общая формула расчета коэффициента:
Формула расчета по группам активов и пассивов:
Kал = | А1 |
П1 + П2 |
где
А1 - наиболее ликвидные активы; П1 - наиболее срочные обязательства; П2 - краткосрочные пассивы
Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса:
Kал = | стр.250 + стр.260 |
стр.610 + стр.620 + стр.660 |
где стр.250, стр.260, стр.610, стр.620, стр.660 - строки бухгалтерского баланса (форма №1)
А1 - наиболее ликвидные активы; П1 - наиболее срочные обязательства; П2 - краткосрочные пассивы
Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса:
Kал = | (cтр. 1240 Форма 1 + стр. 1250 Форма 1) |
(стр. 1500 Форма 1 - стр. 1530 Форма 1 - стр. 1540 Форма 1) |
Нормативное ограничение Кал > 0.2 означает, что каждый день подлежат погашению не менее 20% краткосрочных обязательств компании. Указанное нормативное ограничение применяется в зарубежной практике финансового анализа. При этом нет точного обоснования, почему для поддержания нормального уровня ликвидности российских компаний величина денежных средств должна покрывать 20% текущих пассивов.
В российской практике существует неоднородность структуры текущих пассивов и сроков их погашения, поэтому нормативное значение является недостаточным. Для российских компаний нормативное значение коэффициента абсолютной ликвидности находится в пределах Кал > 0.2-0.5.
Размер выручки | Значения по годам, отн. ед | ||||||||
2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | |
Микропредприятия (выручка < 10 млн. руб.) | 0.368 | 0.320 | 0.345 | 0.361 | 0.310 | 0.296 | 0.318 | 0.328 | 0.290 |
Минипредприятия (10 млн. руб. ≤ выручка < 120 млн. руб.) | 0.308 | 0.277 | 0.271 | 0.246 | 0.274 | 0.258 | 0.279 | 0.274 | 0.286 |
Малые предприятия (120 млн. руб. ≤ выручка < 800 млн. руб.) | 0.261 | 0.251 | 0.222 | 0.231 | 0.237 | 0.263 | 0.438 | 0.830 | 0.316 |
Средние предприятия (800 млн. руб. ≤ выручка < 2 млрд. руб.) | 0.277 | 0.248 | 0.271 | 0.238 | 0.236 | 0.252 | 0.326 | 0.308 | 0.318 |
Крупные предприятия (выручка ≥ 2 млрд. руб.) | 0.364 | 0.335 | 0.351 | 0.392 | 0.339 | 0.344 | 0.320 | 0.318 | 0.350 |
Все организации | 0.338 | 0.302 | 0.310 | 0.328 | 0.302 | 0.311 | 0.335 | 0.392 | 0.332 |