Оценка корпоративного облигационного займа на основе средневзвешенных показателейСАРМ k 0 - безрисковая процентная ставка k m - рыночная доходность на практике она определяется как доходность фондового индекса β i - коэффициент-бета является мерой оценки рыночного риска для i-го актива 3 Подход по оценке веса каждой процентной ставки используемой при определении ... Первый фактор характеризует предприятие с точки зрения размера активов Данный показатель с одной стороны позволяет оценить предприятие с точки зрения масштаба бизнеса С
Финансовая устойчивость организации и критерии структуры пассивовМы можем выделить те хозяйствующие субъекты деятельность которых характеризуется высокой оборачиваемостью активов высоким спросом на продаваемую продукцию налаженными каналами сбыта и снабжения низким уровнем постоянных затрат ... Финансовые коэффициенты характеризующие структуру совокупного капитала рассматриваются обычно в качестве характеристик риска связанного с деятельностью организации Чем выше доля долга тем выше потребность в денежных средствах
Текущие пассивыНапример перераспределение части краткосрочных долгов на более длительные сроки может уменьшить риски нехватки средств для погашения Согласование с оборотными активами Сроки оборота активов сколько времени требуется
Активы предприятияBerkshire Hathaway инвестирует как в рискованныеактивы акции так и в консервативные облигации чтобы балансировать риск и доходность инвестпортфеля Эффективность
Фьючерсный контрактКомпании могут применять как полное хеджирование всей позиции так и частичное - только для части активов или рисков Пример компания хеджирует только 50% объема закупок сырья фьючерсами оставляя другую часть
Концепция валютно-финансового регулирования национальной экономики в условиях нестабильности глобальных финансовДругим направлением учета условий инвестирования на глобальном финансовом рынке должно стать нивелирование последствий чрезмерных рисков связанных с ухудшением финансовой конъюнктуры для размещенных за рубежом иностранных активов экономики например рисков снижения доходности по инструментам хранения резервных активоврисков резкого обесценения валют в которых хранятся резервные активырисков ликвидности и др Особую важность при планировании комплекса регулятивных мер имеет разработка программы
Систематический рискНесистематический риск также известный как специфический или уникальный риск относится к факторам специфичным для конкретной компании или актива Этот риск может быть разнообразным и включать факторы такие как менеджментские решения конкуренция на
Умеренная политика формирования оборотного капиталаЕсли компания имеет слишком короткий период оборота оборотных активов то она рискует не получать максимальный доход от своих активов Если же период оборота
Просроченная дебиторская задолженность организации анализ качества пути предупреждения и урегулированияС одной стороны дебиторская задолженность представляет собой часть оборотных активов иммобилизированных из оборота в качестве предоставления контрагенту отсрочки исполнения своих обязательств Поэтому она является ... Поэтому она является ничем иным как кредитным риском организации С другой стороны дебиторская задолженность это стандарт делового оборота являющийся неотъемлемым следствием борьбы
Инвестиционное решениеПроводится фундаментальный и технический анализ оценка стоимости активов Особое внимание уделяется выявлению возможных рисков На следующем этапе разрабатываются различные сценарии и модели
Хеджирование рисковХеджирование - это стратегия управления рисками которая используется на финансовых рынках для снижения потенциальных потерь от изменения цен на активы или другие риски связанные с инвестициями Она позволяет инвесторам защитить свои средства от неблагоприятных
Портфельный подход к управлению активамиПортфель - это набор активов пассивов - титулов собственности или иных благ который представляет собой композитный составной актив пассив имеющий параметры риска и доходности стоимости изменяющиеся под воздействием комбинации двух факторов изменения состава портфеля выбытие активов обмен изменения риска и доходности стоимости составляющих портфель активов пассивов в связи с изменением
АккумулированиеКакие риски несёт аккумулирование активовРиски аккумулирования активов включают Снижение цены активов и недополучение ожидаемого дохода При аккумулировании активов
Портфельный анализУсреднение рыночного риска Каждый актив в портфеле подвержен влиянию рыночных факторов которые могут вызвать колебания в его