Каталог: коэффициент рентабельности притока денежных средств
Анализ денежных потоков от деятельности приносящей доход бюджетным учреждениям КрымаПосле чего в 1 и 2 кварталах 2018 года значение достигало 1.76 и 1.10 рублей чистой прибыли на 1 рубль потраченных денежныхсредств соответственно и в 3 квартале 2018 значение снова снизилось однако теперь до 74 копеек чистой прибыли на 1 рубль израсходованных денежныхсредств Тенденции изменений рентабельности положительного и отрицательного денежных потоков представлены на рисунке 3 Как уже было отмечено ранее ... Как уже было отмечено ранее только в 2-х периодах из анализируемых 8 а именно во 2 квартале 2017 года и в 1 квартале 2018 года учреждение смогло обеспечить отток денежныхсредств их притоком то есть в данные периода наблюдается профицит денежныхсредств и учреждение покрывает свои потребности ... В 1 квартале 2017 и 1 квартале 2018 предприятие сгенерировало больше денежныхсредств чем потратило за период что подтверждает значение данного коэффициента в 3.87 и 1.76
Актуальные вопросы и современный опыт анализа финансового состояния организаций - часть 4Касаясь показателей рентабельности продаж и рентабельности деятельности предприятия видно что их и так небольшие значения имеют тенденцию к снижению На ... РФ относится ко второму классу кредитоспособности общий балл находится в диапазоне от 1.25 до 2.35 а значение коэффициента К5 находится на уровне установленном не ниже чем для второго класса кредитоспособности Следовательно риск ... В дополнение к указанной методике оценим структуру и динамику отчета о финансовых результатах и отчета о движении денежныхсредств результаты представим в таблицах 7 9 Данные таблицы 7 приводящие горизонтальный анализ показывают ... Положительным моментом следует признать превышение притокаденежныхсредств над их оттоком которое обеспечило достижение положительного значения чистого денежного потока в
Сравнительная характеристика методов оценки эффективности инвестиционных проектовПоскольку притокденежныхсредств распределен во времени он дисконтируется с помощью коэффициента r устанавливаемого аналитиком инвестором ... Индекс рентабельности инвестиций PI Этот метод является по сути следствием метода чистой приведенной стоимости Индекс рентабельности
Методика анализа консолидирования денежного отчета о движении денежных средствКоэффициентденежного обслуживания обязательств kl рассчитывается как отношение чистых денежныхсредств полученных от операционной деятельности к среднегодовой величине обязательств коэффициент является индикатором того какая часть обязательств может быть погашена за год за счет операционного денежного потока и характеризует возможности корпорации погашать обязательства k L NCF 0 L где L ... По аналогии с коэффициентом У Бивера нормативное значение коэффициента принимается на уровне 0.17-0.45 Денежныйкоэффициент долга k ND ... ND определяется как отношение среднегодовой величины заемного капитала к денежнымсредствам полученным от операционной деятельности до вычета процентов налога k ND D CF 0 Этот Коэффициентыденежнойрентабельности рассчитываются как соотношения между денежнымисредствами от операционной деятельности с одной стороны и выручкой ... Структура притоков и поступлений денежныхсредств Показатель Сумма млн руб Структура % Годовой темп прироста %
Оценка финансовой устойчивости коммерческой организации и мероприятия по ее повышениюЗначения же коэффициентов маневренности обеспеченности оборотных активов и запасов собственными средствами были бы отрицательными на протяжении всего анализируемого периода Дальнейший анализ финансовой независимости должен быть ... Такими критериями могут быть коэффициент оборачиваемости запасов Х1 коэффициент покрытия краткосрочных пассивов оборотными капиталами Х2 коэффициент структуры капитала Х3 ... Х4 рентабельность продаж по балансовой стоимости Х5 Затем устанавливается значимость каждого частного критерия в соответствии с ... Факторами негативно влияющими на финансовую устойчивость предприятия являются отсутствие собственных оборотных средств т е оборотных средств для финансирования текущей деятельности низкая доля собственного и соответственно высокий удельный вес заемного капитала в общей стоимости активов предприятия что свидетельствует о сильной зависимости от внешних кредиторов превышение кредиторской задолженности над дебиторской т е организация является нетто-заемщиком и обязательств у предприятия больше нежели чем задолженности данной организации перед другими кредиторами в связи с чем она использует в обороте привлеченные средства низкая рентабельность собственного капитала и реализации продукции т е недостаточная прибыльность на 1 рубль вложенного капитала и 1 рубль объема продаж небольшая оборачиваемость активов предприятия свидетельствующая о недостаточной эффективности их использования недостаточность наиболее ликвидных активов денежныхсредств и краткосрочных финансовых вложений для покрытия текущих обязательств т е неплатежеспособность предприятия на ... Чем больше будет положительный разрыв между притоком и оттоком денежныхсредств тем быстрее будет достигнуто устойчивое финансовое положение предприятия Увеличение денежных
Методические подходы к проведению анализа денежных средств по данным бухгалтерской отчетности страховой компанииРезультаты структурно-динамического анализа движения денежныхсредств позволяют определить место страховой компании по критериям эффективности генерирования денежных потоков результативности использования денежныхсредств в рамках различных видов деятельности темпам наращивания денежной массы темпам прироста денежного сальдо ... Существенное отрицательное влияние на денежный поток оказало изменение доли перестраховщиков в страховых резервах по страхованию иному чем страхование жизни отток на 8 158 815 тыс руб увеличение суммы дебиторской задолженности отток на 2 679 162 тыс руб и осуществление вложений в основные средства доходные вложения в материальные ценности нематериальные активы отток на 1 100 362 тыс руб ... Кроме представленных методических подходов к анализу движения денежныхсредств страховой организации можно рассчитать коэффициенты характеризующие эффективность использования денежных ресурсов субъектом страхового бизнеса В экономической литературе по экономическому анализу Коэффициентрентабельности положительного денежного потока показывающий долю чистой прибыли в величине положительного денежного потока страховой организации Коэффициент обеспеченности страховой организации денежнымисредствами характеризующий среднее количество дней в течение которых страховая компания сможет работать без притока дополнительных денежныхсредств определяется по формуле К о.д.с ДС ОДС тек 365 где ДС
Макроэкономический анализ системы регулирования финансового рынка в РоссииПричинами низкого значения денежного мультипликатора в определенной мере явились избыточные до 20% добровольные ликвидные активы в совокупных банковских ... При пороговом значении коэффициента монетизации 60% с точки зрения экономической безопасности по расчетам академика Сенчагова В.К фактическое значение ... Девальвация рубля отражается на прямых инвестициях в реальный сектор экономики не способная вызвать рост производства а более вероятно что приведет к замедлению экономическог развития за счет уменьшения притока в страну иностранных инвестиций и технологий 7 В то же время вряд ли стоит ... В то же время в отраслях добычи полезных ископамых данный показатель рентабельности достигает 17-18% что отчасти является следствием присвоения монопольной ренты и отсутствия механизма ее изъятия ... Производство транспортных средств и оборудования 28.3 4.0 35.7 2 Росстат расчеты Института Центр развития НИУ ВШЭ Девальвация
Комплексный анализ финансового состояния образовательной организацииВ этих условиях отечественные образовательные учреждения столкнулись с проблемой повышения своих конкурентных преимуществ для усиления притока финансовых ресурсов из внебюджетных источников не только в целях выживания но и обеспечения достойной ... Сложившаяся в 2013 г отрицательная динамика денежныхсредств привела к снижению доли финансовых активов с 7.7 до 3.4% В структуре источников ... Осуществление в 2013 г крупных капитальных вложений в основные средства положительно отразилось на уровне изношенности этих активов коэффициент износа на конец года по сравнению ... Для оценки рентабельности деятельности образовательной организации необходимо сопоставить полученный чистый операционный результат рассчитывается как разность между доходами
Эффективность управления инвестиционными ресурсами предприятияСущность инвестиционного процесса состоит в поглощении притоке инвестиций и компетенций В этой связи детальное изучение указанных процессов представляет существенный практический и ... NOPAT чистая операционная прибыль после налогообложения но до уплаты процентов по заемным средствам где EBIT adj операционная прибыль до налогообложения и уплаты процентов с учетом корректировок на ... Т где Int финансовые издержки по заемному капиталу k е рентабельность собственного капитала по новым инвестициям g темп роста k e требуемая доходность по собственному ... САРМ i k k rf k m - k rf β где k i цена доходность актива k rf доходность безрискового актива k m ожидаемая средняя доходность по фондовому рынку β коэффициент риска который показывает уровень изменчивости доходности актива по отношению к движению рынка среднерыночной доходности ... BV e - балансовая стоимость акционерного капитала netDebts чистая стоимость долговых обязательств с учетом эквивалента денежной наличности TCF остаточный ДП Отражает капитализированное изменение текущей стоимости операционного ДП скорректированное на текущую
Совершенствование управления денежными потоками на предприятии на примере ОАО Биохим Экономическая рентабельность показывает величину прибыли которую получит предприятие организация на единицу стоимости капитала всех видов ресурсов ... При расчетах оборотного капитала отдельные его составляющие могут не учитываться если специалист осуществляющий расчет сочтет что учитывать их не следует и приведет обоснование своего мнения Наибольшую величину коэффициента мы наблюдаем в 2012 году Доля заёмных средств в общей сумме источников финансирования в ... Далее проанализируем чистый положительный и отрицательный денежные потоки на предприятии Сумма денежного потока предприятия представляет собой величину равную 3 ЧДП ЧДП ... Наряду с этим по инвестиционной деятельности может быть и притокденежныхсредств за счет полученных дивидендов и процентов по долгосрочным ценным бумагам и др
Методика анализа консолидированного отчета о движении денежных средствL рассчитывается как отношение чистых денежныхсредств полученных от операционной деятельности к среднегодовой величине обязательств коэффициент является индикатором того какая часть обязательств может быть погашена за год за счет операционного денежного потока и характеризует возможности корпорации погашать обязательства k L NCF O L где L ... По аналогии с коэффициентом У Бивера нормативное значение коэффициента принимается на уровне 0.17-0.45 Денежныйкоэффициент долга k ND ... ND определяется как отношение среднегодовой величины заемного капитала к денежнымсредствам полученным от операционной деятельности до вычета процентов и налога K nd D CF O Коэффициентыденежнойрентабельности рассчитываются как соотношения между денежнымисредствами от операционной деятельности с одной стороны и выручкой ... Итого притоки и поступления денежныхсредств 42 381 75 418 100.00 100.00 77.95 100.00 Таблица 8
Конкретизация прямого метода анализа движения денежных средствОптимальное значение коэффициента ликвидности денежных потоков по финансовой деятельности считается в пределах единицы что характеризует способность организации погасить основную ... Кэдп как отношение совокупного чистого денежного потока к совокупному оттоку денежныхсредств Кэдп ЧПД ОДС 11 Аналогично рассчитываются коэффициенты эффективности денежных потоков по текущей инвестиционной и ... В четвертой группе финансовых коэффициентов характеризующих использование денежныхсредств рассчитываются коэффициентырентабельности совокупного притокаденежныхсредств совокупного оттока денежныхсредств и совокупного чистого потока денежныхсредств
Анализ финансовой отчетности Практический анализ на основе бухгалтерской финансовой отчетностиРезультативное значение коэффициента период окупаемости собственного капитала свидетельствует о том что при существующей рентабельности вложения акционеров полностью окупятся через 6 лет Анализ оборотного капитала по данным бухгалтерского баланса ... В том числе 11296 51 13928 50.3 15063 46.9 17404 47.5 20667 48.1 - готовая продукция 6150 27.8 6202 22.4 6978 21.7 8639 23.6 13841 32.3 - денежныесредства 32 0.1 123 0.4 423 1.3 879 2.4 83 0.2 - средства в ... Так как в структуре формирования оборотных средств наибольший удельный вес занимают запасы и готовая продукция целесообразно дать оценку структуре запасов товарно-материальных ... Так как в структуре формирования оборотных средств наибольший удельный вес занимают запасы и готовая продукция целесообразно дать оценку структуре запасов товарно-материальных ценностей с помощью коэффициента накопления Его можно рассчитать по формуле К и ПЗ НП ГП Т где ПЗ ... Наблюдается превышение оттока денежныхсредств над притоком что приводит к дефициту денежныхсредств и увеличению потребности в заемных средствах Таблица 8.19
Анализ финансовой деятельности предприятияЭто говорит о расширении объема финансирования связанного с ростом срока кредитования что и изменяет величину притокаденежныхсредств Данная ситуация может привести к ложному увеличению платежеспособности и ликвидности организации При ... При этом дебиторская задолженность меньше кредиторской на 60.1% Коэффициент оборачиваемости денежныхсредств Д28 показывает скорость оборота денежныхсредств организации Скорость оборота денежныхсредств ... Отклонение - Рентабельность чистых активов % 34.706 30.02 4.686 Оборачиваемость чистых активов об 3.594 2.547 1.047 Чистая
Нематериальные активы и другие критерии при инвестировании в IT-проектI 0 где CF - притокденежныхсредств r - ставка дисконтирования I 0 - величина исходных инвестиций в нулевой ... ARR на практике не встречается поэтому если взять все денежныесредства компании за 100% то при получении инвестиций инвестируемая компания получит не более 85% ... Вместе с тем чтобы конкурировать в быстро изменяющейся среде необходимо вкладываться в развитие бизнеса Коэффициентрентабельности продаж ROS - это отношение чистой прибыли к объему продаж Данный показатель показывает
Инвестиционный проектС каждым инвестиционным проектом принято связывать денежный поток элементы которого представляют собой либо чистые оттоки либо чистые притокиденежныхсредств Под чистым оттоком в k-м году понимается превышение текущих денежных расходов по проекту над ... Если притоки и оттоки чередуются денежный поток называется неординарным Чаще всего анализ ведется по годам хотя ... При этом однако необходимо помнить о сопоставимости величин элементов денежного потока процентной ставки и длины периода Коэффициент дисконтирования используемый для оценки проектов с помощью ... Индекс рентабельности инвестиций Внутренняя норма прибыли Модифицированная внутренняя норма прибыли Дисконтированный срок окупаемости инвестиций 2 Основанные
Подходы к оценке инвестиционной привлекательности организации сравнительный анализВыполняется анализ динамики и равномерности притоков и оттоков денежныхсредств организации Дефицит денежныхсредств является негативной характеристикой деятельности предприятия Значительный ... При анализе денежных потоков рекомендуется также рассчитать и оценить показатели эффективности использования денежныхсредствкоэффициент эффективности денежных потоков коэффициент ликвидности денежного потока коэффициентрентабельности положительного денежного потока
Методология оценки нематериальных активовПризнание актива выполняется при одновременном соблюдении двух условий 1 существует большая вероятность притока будущих экономических выгод компании от нематериального актива стоимость нематериального актива можно надежно оценить 1 ... Прибыль более удобный показатель для капитализации чем денежный поток Прямая капитализация прибыли позволяет с достаточной точностью определить стоимость актива в тех случаях ... CF o средний доход по истечении каждого года r k коэффициент капитализации который складывается из реальной ставки дисконта В основу этого метода избыточной прибыли положен ... Для определения стоимости непосредственно гудвилла требуется выделение его доли среди прочих НМА предприятия что является как правило непростой ... MTN 6 723.0 5 175.6 173.5 Рентабельность по чистой прибыли MTK 4.4% 8.4% Рентабельность по чистой прибыли MTN 6.4% 8.4% 7.5%
Анализ дивидендной политики и инвестиционной привлекательности акций национальной корпорацииДля реализации данных мероприятий требуется приток регулярных инвестиций 1 Таким образом актуальность темы работы обусловлена необходимостью и важностью повышения инвестиционной ... Привлекает внимание тот факт что высока доля внеоборотных средств в активах за рассматриваемый период варьируется от 57.2 до 62.1 % при этом в денежном выражении данный показатель имеет тренд к снижению Доля текущих активов в основном превышает 35 ... Группы находится в пределах нормы однако коэффициентырентабельности активов и продаж снизились по сравнению с 2015 г Анализ финансовой устойчивости выявил