Финансовый анализ предприятия на примереВнеоборотные активы за исключением Долгосрочные финансовые вложения А4 П4 П4 статьи раздела III пассива баланса ... Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели 1 Текущая ликвидность отражает абсолютную величину покрытия краткосрочных ... Трудно реализуемые активы 623 877 502 942 П4 Постоянные пассивы 654 808 953 831 -30 931 -450 ... При этом отсутствует возможность увеличения текущей ликвидности в недалеком будущем но сохраняется в отдаленной перспективе Балльная оценка финансовой устойчивости Отчет ... Учитывая многообразие финансовых процессов множественность показателей финансовой устойчивости различие в уровне их критических оценок складывающуюся степень отклонения от них фактических значений коэффициентов и возникающие в связи с этим сложности в общей оценке финансовой устойчивости предприятий проводится Коэффициентобеспеченностисобственными источниками финансирования У1 15 0.5 и выше - 15 баллов менее 0.1 -
Преднамеренное банкротствоКак видно из таблицы в 2020 году произошло резкое падение выручки и переход в убыток также значительно сократилась дебиторская задолженность и возросла кредиторская Коэффициенттекущей ликвидности снизился ниже нормативного значения Это может указывать на преднамеренные действия по доведению ... ООО Вега зарегистрировано за 3 месяца до сделки не имеет активов и персонала - признаки фиктивности Договоры и акты с ООО Альфа и ООО Бета ... Гамма Транспортное средство 1 500 12.08.2020 Иванов И.И Оборудование 4 000 25.11.2020 ООО Дельта Недвижимость 13 000 ... Данный условный пример демонстрирует подход к анализу операций предприятия на предмет выявления сокрытия оборотныхактивов при подготовке к банкротству 4 Предоставление беспроцентных займов или возвратных финансовых помощи аффилированным ... Предоставление беспроцентных займов или возвратных финансовых помощи аффилированным компаниям без надлежащего оформления или обеспечения Что приводит к выводу денежных средств и имущества предприятия-банкрота Проанализируем движение денежных средств по ... В EГРН запросить выписки на контрагентов - наличие в собственности недвижимости основных средств Также запросить копии договоров аренды офисных и производственных помещений Оценить реальность
Анализ источников финансирования деятельности компанииКоэффициент мобильности оборотныхсредств данный коэффициент рассчитывается как отношение наиболее мобильной части оборотныхсредств компании а именно денежных средств и финансовых вложений к общей величине оборотныхактивов компании Коэффициентобеспеченности запасов данный коэффициент рассчитывается как отношение собственныхоборотныхсредств компании к
Риск банкротстваИнтерпретация Высокие значения этих коэффициентов указывают на хорошую ликвидность и способность компании погасить текущие обязательства 2 Коэффициенты оборачиваемости Коэффициент оборачиваемости активов Выручка Общие активыКоэффициент оборачиваемости запасов Выручка ... Высокие значения этих коэффициентов свидетельствуют о хорошей эффективности использования активов и запасов 3 Рентабельность Рентабельность Чистая прибыль Выручка x 100% Допустим ПримерООО имеет чистую ... Стабильное снижение рентабельности может указывать на ухудшение финансового состояния компании 4 Коэффициент финансовой зависимости Коэффициент финансовой зависимости Долг Собственный капитал Предположим долг компании составляет 200 000 Коэффициентобеспеченности запасов собственнымисредствамиКоэффициентобеспеченности запасов собственнымисредствамиСобственныеоборотныесредства Запасы Предположим собственные
Группы активов и пассивовЧем больше доля собственного капитала в общем составе финансовых ресурсов компании тем более устойчива она становится перед финансовыми ... Когда оборотныесредства не соответствуют текущим обязательствам это может привести к проблемам с ликвидностью и платежеспособностью ... Когда оборотныесредства не соответствуют текущим обязательствам это может привести к проблемам с ликвидностью и платежеспособностью компании Для нормализации платежного календаря и обеспечения своевременного погашения обязательств компания должна предпринять экстренные меры Например она может привлечь дополнительные средства ... На основе групп активов и пассивов рассчитывают коэффициентытекущей быстрой и абсолютной ликвидности которые комплексно характеризуют платежеспособность Также
Анализ платежеспособностиНа ОАО Арсенал ПРИМЕР увеличилась доля оборотныхсредств в активах За анализируемый период уровень данного показателя достиг оптимального значения для организации Коэффициентобеспеченностисобственными
Кредитная политика предприятия переход к системному управлениюЕсли этого сделать нельзя следует воспользоваться услугами консалтинговых компаний предоставляющих информацию о финансовом состоянии дебитора Важным фактом является например наличие обеспечения по сделке в качестве которого наиболее часто выступает поручительство или залог товаров в обороте ... Алгоритм расчета Коэффициент абсолютной ликвидности K абс а А 1 П 1 П 2 Коэффициент срочной ликвидности ... П 2 Коэффициенттекущей ликвидности K тл А 1 А 2 А 3 П 1 П 2 Коэффициент ... П 2 Коэффициент достаточности денежных средств для проведения платежей 1 Определение объема платежей которые проводит организация в пользу контрагентов в ... Доля оборотныхактивов в валюте баланса K оа вб А 1 А 2 А 3 А ... КФВ - ДС где СК собственный капитал ДО долгосрочные обязательства КО краткосрочные обязательства ВА внеоборотные активы 3 запасы и затраты
Роль финансового анализа в оценке деловой активности предприятияДля оценки вероятности банкротства организации используются два критерия коэффициенттекущей ликвидности коэффициентобеспеченностисобственнымиоборотнымисредствами Ключевую роль в анализе банкротства предприятия играет финансовый
Формирование кредитного рейтинга покупателей в целях дифференциации условий коммерческого кредитаПроблема ликвидности способность актива конвертироваться в денежные средства без значительной потери в цене дебиторской задолженности становится ключевой почти ... В процессе выбора типа кредитной политики должны учитываться следующие основные факторы современная коммерческая и финансовая практика осуществления торговых операций общее состояние экономики определяющее финансовые возможности покупателей уровень их платежеспособности сложившаяся конъюнктура товарного рынка состояние спроса на продукцию организации потенциальная способность предприятия наращивать объем производства продукции при расширении возможностей ее реализации за счет предоставления кредита правовые условия обеспечения взыскания дебиторской задолженности финансовые возможности предприятия в части отвлечения средств в дебиторскую задолженность финансовый ... В процессе выбора типа кредитной политики должны учитываться следующие основные факторы современная коммерческая и финансовая практика осуществления торговых операций общее состояние экономики определяющее финансовые возможности покупателей уровень их платежеспособности сложившаяся конъюнктура товарного рынка состояние спроса на продукцию организации потенциальная способность предприятия наращивать объем производства продукции при расширении возможностей ее реализации за счет предоставления кредита правовые условия обеспечения взыскания дебиторской задолженности финансовые возможности предприятия в части отвлечения средств в дебиторскую задолженность финансовый менталитет собственников и менеджеров организации их отношение к уровню допустимого риска в процессе осуществления хозяйственной деятельности ... Затем каждому критерию присваивается вес значимости и выводится сводный рейтинг клиента Веса значимости могут быть либо проставлены экспертно либо определены с помощью коэффициента корреляции на основании статистики за прошлые периоды путем определения влияния каждого из критериев на ... Увеличение срока предоставления кредита стимулирует объем реализации продукции при прочих равных условиях однако приводит к увеличению суммы финансовых средств инвестируемых в дебиторскую задолженность и увеличению продолжительности финансового и операционного циклов организации Поэтому устанавливая ... При выборе периода отсрочки на который она предоставляется покупателю необходимо исходить из анализа краткосрочных кредитов которые берет анализируемое предприятие Например если предприятие-продавец для финансирования своей текущей финансово-хозяйственной деятельности прибегает к краткосрочным ссудам банка то при средней продолжительности банковского кредита в ... Для этого следует использовать следующие показатели коэффициенты общей ликвидности коэффициенты автономии коэффициенты иммобилизации показатель чистого оборотного капитала Предлагаемая методика определения кредитного рейтинга и его влияния на условия предоставляемого коммерческого кредита
Актуальные вопросы и современный опыт анализа финансового состояния организаций - часть 2Этапы развития анализа финансового состояния в зарубежной и отечественной практике 6 1.2 Текущее положение анализа финансового состояния в России проблемы и перспективы развития 13 ГЛАВА 2 ПРОБЛЕМЫ ... Обзор методик коэффициентного анализа финансового состояния в российской и зарубежной практике 47 3.3 Отечественная и зарубежная методики ... ИНФОРМАЦИОННОГО ОБЕСПЕЧЕНИЯ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ 2.1 Финансовая отчетность и ее роль в оценке финансового состояния Финансовая ... Понятие актив представляет собой совокупность имущественных средств организаций В международных стандартах финансовой отчетности МСФО активы трактуются ... Внеоборотные активы отражаются нематериальные активы результаты исследований и разработок материальные поисковые активы основные средства доходные вложения в материальные ценности финансовые вложения отложенные налоговые активы прочие внеоборотные активы Раздел II Оборотныеактивы объединяет разные статьи включающие оборотныесредстватекущиеактивы такие ... Пассив включает все разнообразные источники средств хозяйства включая как собственныесредствасобственный капитал так и заемные средства заемный капитал В международной практике понятие собственного капитала трактуется
Использование пояснительной информации в целях финансового анализа согласно требованиям МСФОНеобходимость раскрытия всех изменений в учетной политике имеет принципиальное значение для обеспечения корректных результатов анализа данных бухгалтерской отчетности поскольку практически любой пункт учетной политики влияет на ... БУ 18 02 отложенные налоговые активы и отложенные налоговые обязательства отражаются в бухгалтерском балансе соответственно в качестве внеоборотных активов и долгосрочных обязательств Это ПБУ рекомендует раскрывать сведения об условном доходе расходе по ... ПБУ 19 02 в отчетности должна раскрываться информация о способах оценки финансовых вложений и последствиях их изменений различиях между текущей рыночной стоимостью и предыдущей оценкой о резервах под обесценение финансовых вложений и ряд других ... Очевидно что уменьшение остатков дебиторской задолженности в балансе в этом случае не может рассматриваться как снижение деловой активности предприятия Незнание этого факта может повлечь за собой ошибочные выводы внешнего пользователя если учесть ... Незнание этого факта может повлечь за собой ошибочные выводы внешнего пользователя если учесть что в общем случае уменьшение величины дебиторской задолженности и как следствие этого значения коэффициента ликвидности интерпретируется как снижение платежеспособности Приведение информации не являющейся обязательной в составе отчетных форм ... К ней относятся сведения о правах собственности владения на имущество организации гарантиях предоставленных по обязательствам приоритетности прав кредиторов на активы составе ... Такая информация касается в частности движения средств по счетам организации сведений о внутренних оборотах и многих других данных используемых в сфере
Анализ и оценка эффективности финансовой политики организацииОАО Механика способно обеспечить собственнымисредствами свои запасы и затраты коэффициентобеспеченностисобственнымиоборотнымисредствами составил 0.79 в 2012 г ... ОАО Механика придерживается умеренно-консервативной политики привлечения новых финансовых ресурсов доля чистого оборотного капитала в собственном капитале коэффициент маневренности собственныхоборотныхсредств в 2012 г составил 0.94 и коэффициентобеспеченностисобственнымисредствами минимальный уровень - 0.78 свидетельствуют о высокой возможности проведения независимой финансовой политики
Финансовая безопасность компании аналитический аспектИз анализа текущей ликвидности видно что если в 2012 г наблюдалась неоптимальная структура баланса непропорциональные размеры оборотныхактивов и краткосрочных обязательств то в 2014 г коэффициенттекущей ликвидности достаточен для погашения краткосрочных обязательств По результатам расчетов коэффициентаобеспеченностисобственнымиоборотнымисредствами
Оборотный капитал и эффективность его использования в деятельности ООО Элетросвязьстрой Коэффициенты - концентрации собственного капитала 0.16 -0.22 -0.1205 -0.28 0.10 - соотношения собственных и заемных средств 5.09 -5.51 -9.30 -14.39 -3.78 - обеспеченности запасов собственнымисредствами 0.39 -0.35 -0.30 -0.69 0.05 - обеспеченность всех оборотныхсредствсобственнымисредствами 0.16 -0.22 -0.22 -0.38 0.01 - абсолютной ликвидности 0.2683 ... ООО Элетросвязьстрой наблюдается дефицит собственныхоборотныхсредств при этом по сравнению с 2015 г этот отрицательное значение данного показателя увеличилось ... Заемные средства организации в 2016 г увеличились по сравнению с 2014 г на 13 691 тыс ... Заемные средства организации в 2016 г увеличились по сравнению с 2014 г на 13 691 тыс руб или на 52.47% по сравнению с 2015 г - на 15 209 тыс руб или на 61.88% что связано с привлечением краткосрочных кредитов банка и увеличении размера кредиторской задолженности Коэффициент концентрации собственного капитала в ООО Элетро-связьстрой в 2016 г составил минус 0.12 при оптимальном Коэффициенттекущей ликвидности - отношение всей суммы текущихактивов к общей сумме текущих обязательств - в
Оценка неплатежеспособности и несостоятельности предприятийНормативное значение данного показателя 0.1 т е не менее 10% оборотныхсредств должны финансироваться за счет собственных источников для обеспечения финансовой независимости и платежеспособности предприятия Если