Анализ финансового состояния физического лицаРаздел 1 Основные вводные положения и цели проведения финансового анализа Настоящий финансовый анализ проведен в соответствии с ... Закона Анализ финансового состояния проводится в целях 1 определения достаточности принадлежащего должнику имущества для покрытия расходов в деле о банкротстве в том числе расходов на выплату ... Закона Анализ финансового состояния проводится в целях 1 определения достаточности принадлежащего должнику имущества для покрытия расходов в деле о банкротстве в том числе расходов на выплату вознаграждения арбитражным управляющим 2 определения возможности или невозможности восстановления платежеспособности 3 определение признаков фиктивного банкротства 4 определение признаков Должникадолжны быть использованы следующие основные показатели а совокупные активы пассивы - баланс валюта баланса активов пассивов б скорректированные внеоборотные активы - сумма стоимости нематериальных активов без деловой Должникадолжны быть использованы следующие основные показатели а совокупные активы пассивы - баланс валюта баланса активов пассивов б скорректированные внеоборотные активы - сумма стоимости нематериальных активов без деловой репутации и организационных расходов основных средств без капитальных затрат на арендуемые основные средства незавершенных капитальных вложений без незавершенных капитальных затрат на арендуемые основные средства доходных вложений в материальные ценности долгосрочных финансовых вложений прочих внеоборотных активов в оборотные активы - сумма стоимости запасов без стоимости отгруженных товаров долгосрочнойдебиторскойзадолженности ликвидных активов налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям задолженности участников учредителей по взносам Должникадолжны быть использованы следующие основные показатели а совокупные активы пассивы - баланс валюта баланса активов пассивов б скорректированные внеоборотные активы - сумма стоимости нематериальных активов без деловой репутации и организационных расходов основных средств без капитальных затрат на арендуемые основные средства незавершенных капитальных вложений без незавершенных капитальных затрат на арендуемые основные средства доходных вложений в материальные ценности долгосрочных финансовых вложений прочих внеоборотных активов в оборотные активы - сумма стоимости запасов без стоимости отгруженных товаров долгосрочнойдебиторскойзадолженности ликвидных активов налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал собственных акций выкупленных у акционеров г долгосрочнаядебиторскаязадолженность - дебиторскаязадолженность платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после
Оценка материально-производственных запасов в бухгалтерском учете коммерческих организацийМатериально-производственные запасы на которые текущая рыночная стоимость в течение года снизилась либо которые морально устарели ... Оценка материально-производственных запасов стоимость которых при приобретении определена в иностранной валюте производится в рублях путем пересчета иностранной валюты по курсу Центрального банка Российской Федерации действующему на дату принятия запасов к бухгалтерскому учету ... Суммы оплаченные за запасы не вывезенные со склада поставщиком и находящиеся в пути учитывают в бухгалтерском учете на счетах расчетов как дебиторскуюзадолженность Методическими указаниями по учету материально-производственных запасов установлен следующий порядок учета недостач и порчи ... Расчеты с разными дебиторами и кредиторами субсчет 2 Расчеты по претензиям и кредиту счетов по учету расчетов 60 Расчеты с поставщиками и
Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса организации ООО Гранд Марин Плюс Поэтому в современных условиях интерес представляет не столько абсолютное изменение статей актива и пассива сколько структура активов и источников их формирования При проведении горизонтального анализа используют такие приемы ... Если увеличивается доля оборотных средств то можно сделать следующие выводы может быть сформирована более мобильная структура активов ... Если увеличивается доля оборотных средств то можно сделать следующие выводы может быть сформирована более мобильная структура активов что улучшает финансовое положение предприятия т.к способствует ускорению оборачиваемости оборотных средств может быть отвлечена часть текущих активов на кредитование потребителей товаров прочих дебиторов может быть сворачивание производственной базы 4 с 200 Горизонтальный и вертикальный анализ взаимодополняют друг друга На их основе строится сравнительный аналитический баланс ... Кредиторская задолженность 13477.0 25946.0 15420.0 -10526 1 943.0 14.4 Прочие краткосрочные пассивы 0.0 0.0 0.0 0 ... Увеличение оборотных активов связано со значительным увеличением величины товарных запасов краткосрочной дебиторскойзадолженности и денежных средств Увеличение стоимости запасов в 2014 г по сравнению с 2012 ... Так если в 2012 г она составляла 99.51 % от валюты баланса то в 2014 г 88.13 % Данное снижение составило 11.38 п.п Необходимо отметить
Учет операций по выпуску и обслуживанию облигационного займа у организации-эмитентаПри выплате купонного дохода либо ставится специальный штамп на соответствующем купоне либо купон отрезается от бланка ... Федеральной службы по финансовым рынкам от 25.01.2007 № 07-4 пз-н Согласно этим Стандартам ценные бумаги могут быть размещены через андеррайтера лицо В случае если размещение ценных бумаг путем подписки предполагается с участием андеррайтеров решение об их размещении должно содержать условие о размере порядке определения размера их вознаграждения Облигации должны быть выпущены с ... При погашении облигаций выплата причитающихся их держателям денежных средств отражается в бухгалтерском учете как уменьшение погашение кредиторской задолженности организации п 5 ПБУ 15 2008 записью Д-т сч 66 67 К-т сч 51 ... Под долговыми обязательствами выданными на сопоставимых условиях понимаются долговые обязательства отвечающие одновременно следующим критериям выданы в одинаковой валюте выданы на те же сроки являются аналогичными по качеству обеспечения выданы в сопоставимых объемах ... Приложение к бухгалтерскому балансу в разделе Дебиторская и кредиторская задолженность Согласно п 17 ПБУ 15 2008 в бухгалтерской отчетности организации-эмитента облигаций
К проблеме выбора критериев анализа состоятельности организацииРоссии 7 выбор между санацией и ликвидацией основывался на критериях величины износа основных производственных фондов предприятия по сравнению со среднеотраслевой и ... Среднемесячная выручка 1.2 Доля денежных средств в выручке 1.3 Среднесписочная численность работников 1.4 Среднемесячная выработка на одного ... Коэффициент задолженности другим организациям 2.4 Коэффициент задолженности фискальной системе 2.5 Коэффициент внутреннего долга 2.6 Степень платежеспособности ... Отношение стоимости оборотных средств включая общую сумму дебиторскойзадолженностив том числе невозвратной и имеющихся запасов в том числе неликвидов Отношение ликвидных ... По данным табл 5 отметим что в течение анализируемого периода наблюдается последовательное снижение доли внеоборотных активов ввалюте баланса Если в 1996 г удельный вес данного показателя равен 92.3 % то в
Стратегические направления предотвращения банкротства теплоэнергетического предприятияОсновной информационной базой для проведения финансового анализа являются данные внешней и внутренней отчетности предприятия 10 В процессе исследования используются ... Просроченная кредиторская задолженность Overdue accounts payable 2962206 1640544 56819 -1321662 -1583725 -44.62 -96.54 Просроченная дебиторскаязадолженность Overdue ... Положительным фактом является снижение просроченной кредиторской и дебиторскойзадолженностейв 2016 г по сравнению с 2015 г кредиторской - в 28 раз В том числе Which includes 1989941 1236258 786762 -753683 -37.87 -449496 -36.36 - запасы reserves 165341 159544 150217 -5797 -9327 -3.51 -5.85 - дебиторскаязадолженность accounts receivable 1817852 1062822 614426 -5797 -3.51 -9327 -5.85 - денежные средства и краткосрочные финансовые вложения funds and short-term financial investments 2725 10021 18225 7296 267.74 8204 81.87 Валюта баланса Balance currency 3116994 2303113 3193871 -813881 -26.11 890758 38.68 Пассив Passive 1 Собственный
Методы оценки риска банкротства предприятийК первой относятся показатели свидетельствующие о возможных затруднениях и вероятности финансовой нестабильности организации в недалеком будущем повторяющиеся существенные потери в основной деятельности выражающиеся в хроническом спаде производства сокращении объемов продаж и постоянной убыточности низкие значения коэффициентов ликвидности и тенденция к их снижению наличие хронической просроченной кредиторской и дебиторскойзадолженности увеличение до опасных пределов доли заемного капитала в общей его сумме дефицит собственного ... К первой относятся показатели свидетельствующие о возможных затруднениях и вероятности финансовой нестабильности организации в недалеком будущем повторяющиеся существенные потери в основной деятельности выражающиеся в хроническом спаде производства сокращении объемов продаж и постоянной убыточности низкие значения коэффициентов ликвидности и тенденция к их снижению наличие хронической просроченной кредиторской и дебиторскойзадолженности увеличение до опасных пределов доли заемного капитала в общей его сумме дефицит собственного оборотного капитала систематическое увеличение продолжительности оборота капитала сверхнормативные запасы сырья и готовой продукции использование новых источников финансовых ресурсов на невыгодных условиях неблагоприятные изменения в портфеле заказов падение рыночной стоимости акций предприятия снижение производственного потенциала 3 Во вторую группу входят показатели ... Они характеризуют способность предприятия удовлетворять претензии держателей краткосрочных долговых обязательств Показатели платежеспособности отражают соотношение собственных и заемных средств компании то есть характеризуют степень ... Об экономической несостоятельности банкротстве от 13.06.2012 г № 415-3 основанием для подачи заявления должникав суд с целью признания его ... К 3 - отношение выручки от реализации продукции к валюте баланса К 4 -отношение чистой прибыли к затратам Если значение R 0 то риск
Показатели самофинансирования компании методы оценки и практическое применениеДанные показатели могут использоваться как индикаторы возможного пополнения капитала результативности и эффективности деятельности а также финансового состояния компании по платежеспособности устойчивости кредитоспособности и инвестиционной привлекательности по темпам финансирования инвестиций поддержанию стабильности дивидендов и пр 1 2 4 15 16 В настоящее время существует ряд разнообразных подходов ... Яндекс и Mail.ru не используют заемных средств и до 2013 г не выплачивали дивидендов Теоретические положения процесса самофинансирования Результативность и эффективность деятельности компании ее ... При этом в качестве собственных ресурсов используются прибыль амортизационные отчисления и ресурсы приравненные к собственным например средства учредителей внесенные в уставный капитал эмиссионный доход бюджетные субсидии дотации и пр Источники и объем внутреннего финансирования определяются политикой предприятия и относятся к сфере долгосрочного финансирования Ответственность за решения по данным источникам распределяется следующим образом по амортизации решения принимает ... Иногда коэффициентом самофинансирования называют соотношение чистой прибыли к валюте баланса однако результаты такой оценки имеют достаточно большую погрешность табл 4 Таблица 4 Коэффициент ... Краткосрочная дебиторскаязадолженность Финансовые вложения Затраты на производство и реализацию продукции Коммерческие расходы Управленческие расходы Исследования
Аналитические возможности консолидированной отчетности для характеристики финансовой устойчивостиВыбор метода анализа будет зависеть от многих факторов например структуры группы отраслевой принадлежности и местоположения предприятий входящих в группу сложившейся структуры источников средств оборачиваемости оборотных средств и т.д Сделан вывод что аналитические возможности консолидированной отчетности способствуют выработке стратегий и обоснованию планов по которым принимаются управленческие решения и выявляются резервы улучшения ... Совместные соглашения 12 Раскрытие информации о доляхв других организациях Согласно МСФО IFRS 10 под консолидированной отчетностью ... Эта группа показателей может помочь правильно оценить возможность своевременного погашения задолженности по оплате сырья и материалов поставщики по оплате труда работники предприятий группы а также ... При этом выручка является величиной абстрактной оценочным значением зависящей например от суммы дебиторскойзадолженности покупателей и графика ее погашения и не отражающей реального поступления денежных средств за ... Важными показателями структуры капитала корпоративной группы характеризующими ее финансовую устойчивость служат динамика суммы чистых активов их доляв общей валюте баланса и степень покрытия ими долговых обязательств Расчет чистых активов предприятий входящих в группу
Оценка влияния факторинга и лизинга на показатели финансового состояния транспортных компанийУскорение оборачиваемости оборотных средств позволяет либо при том же объеме производства высвободить из оборота часть оборотных средств либо при том же размере оборотных средств увеличить ... Чистый оборотный капитал представляет собой разность между текущими активами и краткосрочной кредиторской задолженностью поэтому любые изменения в составе его компонентов прямо или косвенно влияют на его размер ... Так например результаты исследования объемов и состояния дебиторскойзадолженности на предприятиях водного и морского транспорта показали что удельный вес просроченной задолженностив общей ее величине на предприятиях морского транспорта составляет около 17% а на предприятиях водного транспорта 22% 2 с 157 В стивидорных компаниях г Новороссийска доля сомнительной задолженностив составе общей ... Новороссийска доля сомнительной задолженностив составе общей величины дебиторскойзадолженностив 2012 г составила 9.45% 3 с 133 Для транспортно-экспедиторских компаний характерно значительное ... Итого валюта баланса 31 030 32 273 37 388 42 503 Рассчитанные прогнозные значения показателей финансового
Кредитная политика предприятия переход к системному управлениюВ частности идеология клиентоориентированного подхода который получил достаточно активное развитие в банках должна найти свое отражение и в практике работы предприятий необходимо знать своего клиента ... Кроме того кредитная политика и менеджмент дебиторскойзадолженностидолжны перейти в системный процесс на любом предприятии с персонификацией ответственности за качество ... Кроме того кредитная политика и менеджмент дебиторскойзадолженностидолжны перейти в системный процесс на любом предприятии с персонификацией ответственности за качество портфеля дебиторскойзадолженности и эффективность действующей политики продаж При этом действия менеджмента на наш взгляд следует дифференцировать в зависимости от стадии жизненного цикла дебиторскойзадолженности рис 2 образование предоставление кредита мониторинг срок предоставления отсрочки платежа не истек и работа с проблемными Доля оборотных активов ввалюте баланса 0.35-0.7 0.3-0.35 0.25-0.3 0.2-0.25 Менее 0 2 более 0.7 6 Коэффициент финансовой независимости 0.6-0.8
Управление кредитным портфелем организацииУсловия возвратности срочности и платности при предоставлении кредита повышают ответственность и заинтересованность участников кредитной сделки стимулируя их к наиболее целесообразному размещению временно свободных денежных товарных средств для одной стороны и эффективному использованию привлеченного капитала - для другой В соответствии с законодательством ст 819 Гражданского кодекса РФ кредитные ... РФ коммерческого кредита ст 823 Гражданского кодекса РФ бюджетного кредита целевого иностранного кредита ст 6 Бюджетного кодекса РФ инвестиционного ... Их можно оформить с помощью договора купли- продажи долговых обязательств векселей А это значит что для управления средствами в расчетах можно и нужно ... Возникающая и погашаемая задолженность физических и юридических лиц перед организацией отражается в составе дебиторскойзадолженностиДебиторскуюзадолженность организации ... Рублевый кредитный портфель Валютный кредитный портфель По видам обеспечения Обеспеченный кредитный портфель Необеспеченный кредитный портфель По признаку резидентства
Теоретические и практические аспекты работы коммерческих банков с проблемными кредитамиВ последнее время продолжалась ликвидация банков и санация системно значимых которые в прошлом вели агрессивную кредитную политику и понесли в ... П Роуз определяет понятие проблемных кредитов как кредитов по которым заемщики не произвели своевременно один или более платежей и снизилась стоимость их обеспечения 2В зарубежной практике с понятием проблемный кредит тесно связано понятие необслуживаемый кредит которое указывается ... Оно трактуется следующим образом необслуживаемый кредит - это кредит у которого наблюдается просрочка платежей по основному долгу и или процентам на 90 дней и более или платежи по процентам равные 90 дням и более капитализированы рефинансированы или задерживаются по соглашению или платежи просрочены менее чем на 90 дней но есть более веские причины утверждать о необслуживаемости данного кредита - например должник подал заявку о банкротстве 3 Принятый 90-дневный критерий не универсален вторая часть определения гарантирует ... О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам ссудной и приравненной к ней задолженности Согласно этому положению кредитные организации при выдаче кредита обязаны составить профессиональное суждение о выдаваемом ... Резерв формируется в пределах суммы основного долга балансовой стоимости ссуды Валюта РВПС Стандартные ссуды I категория качества Отсутствует 0 0 Российский рубль независимо от валюты ... Комплекс мероприятий направленных на повышение качества проблемного кредита может включать следующие действия привлечение дополнительного обеспечения дополнительных гарантий или поручительств залог имущества или недвижимости продажа части обеспечения правительственные гарантии возврата ссуды получение средств бюджета для погашения ссуды и процентов по ней погашение кредита за счет продажи активов заемщика предотвращения вложения в малорентабельные активы усиленный контроль дебиторскойзадолженности и материальных запасов со стороны банка за счет чего высвобождается денежный поток для
Индекс качества активовЗачем нужен индекс качества активов Индекс качества активов Asset Quality Index AQI - это показатель который используется для ... Например если у компании 60% активов приходится на оборотные средства денежные средства дебиторскуюзадолженность запасы и 30% - на основные средства то это говорит о высоком качестве В то же время если большую долю занимают долгосрочные финансовые вложения или нематериальные активы то это может свидетельствовать о необоснованном завышении их стоимости и снижении качества активов 2 Темпы роста стоимости нематериальных активов долгосрочных финансовых вложений и прочих внеоборотных активов Если стоимость В результате этого дебиторскаязадолженность и валюта баланса компании увеличились более чем на 30% по итогам 2018 года Это повлияло на
Формирование и развитие финансовой стратегии предприятия на основе капитализации прибылиПри рассмотрении процесса капитализации важно обеспечить денежный эквивалент прибыли так как она может выступать и в других формах например в форме дебиторскойзадолженности Данный метод капитализации прибыли дохода является видоизмененным вариантом доходного подхода к оценке предприятия ... Методика оценки капитализации прибыли в наибольшей мере подходит для тех случаев когда предполагается что оцениваемое предприятие в течение определенного длительного срока будет генерировать приблизительно одинаковые объемы прибыли т.е темпы увеличения прибыли будут постоянными К этому стремятся все компании но данный факт реализуем только при ... Блок целей финансовой стратегии предприятия связанных с управлением его капитализацией должен содержать минимизацию рыночного непостоянства акций предприятия максимизацию рыночной добавленной стоимости MVE формирование позитивных ожиданий ... EVA 5 Осуществление финансовой стратегии фирмы направленной на рост капитализации гарантируется внедрением следующих финансовых методов максимизация доходности инвестированного капитала оптимизация пропорций между собственным и заемным капиталом минимизация издержек привлечения заемного капитала сбалансированность активов и пассивов по срокам суммам видам валют стабильность дивидендной политики Как видно на рис 1 к 2013 г в части структуры
Оценка стоимости факторинга услуг компанииПроизводственные компании которые не обладают собственными подразделениями по кредитной работе с покупателями часто интересует защита от рисков неплатежа дебиторов управление дебиторскойзадолженностью особенно в регионах финансирование кассовых разрывов при просрочках Следующим типом клиента который очень привлекателен для факторов являются крупные торговые сети ... Для оценки эффективности этих продуктов со стороны потребителя применяются количественные ценовые поКазатели Среди них величина вознаграждения факторинговой компании эффективная процентная ставка абсолютные затраты на использование факторинга коэффициент высвобождения дебиторскойзадолженности К количественным показателям относится в первую очередь величина вознаграждения взимаемого фактором за свои ... Ставка размещения денежных ресурсов фактором устанавливается ввалюте РФ в процентах годовых от суммы произведенного им финансирования и определяется как ставка привлечения
Контролировать платежеспособность компании поможет матричный балансПассивы будем рассматривать слева направо от долгосрочных к краткосрочным активы - сверху вниз начиная с самых ликвидных Первая сумма которую нам нужно распределить - 1000 руб Уставного и добавочного капитала Эти ... Нераспределенная прибыль 470 Долгосрочные кредиты 590 Кредиторская задолженность 620 630 660 Краткосрочные кредиты и займы 610 Доходы будущих ... Запасы и затраты 210 220 109 400 0 3400 112 800 Дебиторскаязадолженность и прочие оборотные активы 230 240 270 20 000 20 000 Краткосрочные финансовые ... Судя по полученным данным изменение валюты баланса на 5340 тыс руб обусловлено двумя факторами ростом нераспределенной прибыли на 10 540
Выявление аудитором корпоративных схем мошенничества с оборотными активамиВ связи со спецификой данной работы нами более подробно будут рассмотрены способы выявления схем присвоения активов Индикаторами того что предприятие осуществляет какие-либо махинации с предоставляемой финансовой информацией и финансовой отчетностью ... Основные схемы манипуляций с денежными средствами и дебиторскойзадолженностью которые наиболее популярны в нашей стране связаны с дебиторскойзадолженностьюв частности Мошенничество ... Самым ликвидным активом каждого предприятия являются денежные средства и их эквиваленты Данный актив может быть представлен в различных формах наличной на расчетных и специальных счетах ввалютев виде денежных документов и т.д Высокая ликвидность множество форм а также легкость осуществления ... МСА 240 и ФСАД 5 2010 имеют множество схожих моментов однако МСА 240 носит более комплексный
Анализ финансовой деятельности предприятияД7 показывает эффективность использования только основных средств организации Фондоотдача уменьшилась на 0.301 и составила 7.41 оборотов т.е возросла сумма амортизационных ... Д9 обороты 5.488 1.327 1.326 -0.001 2 Продолжительность оборота срок хранения запасов Д12 дни 66 271 271 0 3 Доля запасов ... Оборачиваемость кредиторской задолженности Д25 обороты 4.571 1.785 1.534 -0.251 4 Период погашения кредиторской задолженности Д26 дни 79 ... Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности Д27 коэф 0.873 0.392 0.399 0.007 6 Коэффициент оборачиваемости денежных средств ... К2 характеризуется величиной активов организации приходящихся на единицу долга и определяется как отношение всей величины имущества равной валюте баланса за исключением организационных расходов налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям и убытков
Оценка финансовых рисков на примере ПАО Аэрофлот ПАО Аэрофлот подвержено воздействию валютного риска в отношении выручки а также операций по закупкам и привлечению заемных средств которые выражены ввалютеВ основном валютный риск возникает по операциям в евро и долларах США ... А именно коэффициент оборачиваемости дебиторскойзадолженностив 2018 году составил 5.79 увеличившись на 0.29 по сравнению с 2017 годом ... Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженностив 2018 году составил 5.72 увеличившись на 0.40 по сравнению с 2017 годом период