Управление оборотным капиталом

Управление оборотным капиталом - это принятие решений по поводу оборотных средств и краткосрочных долговых обязательств. Процесс управления оборотным капиталом сводится к управлению:

• денежными средствами и их заменителями (ценными бумагами, которые приносят доход по процентам и могут быть легко превращены в наличные средства),
• дебиторской и кредиторской задолженностями,
• складскими (товарными) запасами.

Главное здесь — баланс прихода и расхода денежных средств и минимизация избыточного скопления денег на расчетном счете, дебиторских счетах и складских зaпacax.

Анализ оборотного капитала производится в программе ФинЭкАнализ в блоке Анализ деловой активности.

Политика управления оборотными средствами

Политика управления оборотными средствами включает два вопроса:

• какой уровень оборотных средств наиболее приемлем в целом и по элементам,
• за счет каких источников можно их финансировать?

Профессор Б.Т. Кузнецов даёт следующее определение: "Политика управления оборотным капиталом — это выбор основных стратегических решений относительно заданных уровней для каждой категории оборотных средств и способа их финансирования. Таким образом, политика управления оборотным капиталом должна обеспечивать поиск компромисса между риском потери ликвидности и эффективностью работы, который сводится к решению двух задач:

• обеспечение платежеспособности,
• обеспечение приемлемого объема, структуры и рентабельности активов.

Целевая установка политики управления оборотным капиталом организации - определение объема и структуры оборотных активов, источников их покрытия и соотношения между ними, достаточного для эффективной производственной и финансовой деятельности предприятия. Взаимосвязь этихых факторов очевидна, поскольку хроническое неисполнение обязательств перед кредиторами может привести к разрыву экономических отношений.

Еще найдено про управление оборотным капиталом

1. Матрица в управлении оборотным капиталом АННОТАЦИЯ В статье предложена модель управления оборотным капиталом позволяющая обеспечить приемлемый баланс между уровнем рентабельности текущих активов и степенью ликвидности
2. Политика управления оборотным капиталом в холдинге Политика управления оборотным капиталом должна обеспечить компромисс между рисками утраты ликвидности и потери прибыльности что предполагает
3. Совершенствование учетно-аналитического обеспечения управления оборотным капиталом организации В статье представлен авторский подход к решению проблем учетноаналитического обеспечения управления оборотным капиталом организации заключающийся в разработке оценочных индикаторов целевой направленности управления оборотным капиталом и
4. Повышение эффективности управления оборотным капиталом организации Реферат Управление оборотным капиталом заключается в определении такой его величины которая требует как можно меньших издержек
5. К вопросу о развитии методов управления оборотным капиталом предприятий и организаций регионального АПК в условиях реализации задач импортозамещения На основе анализа классических методов управления оборотным капиталом предприятий агропромышленного комплекса обоснован ключевой вектор их развития в корреляции со спецификой
6. Анализ моделей управления оборотным капиталом Территория науки №5 2017 В статье раскрыта суть основных моделей управления оборотным капиталом рассмотрен механизм влияния рисков на политику предприятий Эффективное управление оборотными капиталом и
7. Факторы управления оборачиваемостью основного оборотного и авансированного капиталов предприятия Приведенные авторские формулы расчета показателей оборачиваемости основного и оборотного капиталов предприятия можно рассматривать как развернутые жестко детерминированные экономико-математические модели управления оборачиваемостью активного капитала поскольку они включают более широкий спектр факторов управления основным и оборотным капиталом и обеспечивают возможность количественного измерения влияния факторов включенных в модели
8. Управление оборотным капиталом хозяйствующего субъекта как важное направление его краткосрочной финансовой политики Таблица 3 Показатели характеризующие агрессивную политику управления оборотным капиталом Показатель Значение 2015 год 2016 год Доля оборотных активов в имуществе %
9. Взаимосвязь между ликвидностью финансовым циклом и рентабельностью российских компаний Результаты научных исследований подтверждают что неверно выбранные модели управления оборотным капиталом могут привести к снижению рентабельности организации и как результат к банкротству компании
10. К вопросу об эффективности управления оборотным капиталом предприятий агропромышленного комплекса Именно финансовый анализ является базой для разработки финансовой политики предприятия основой принятия оперативных и стратегических управленческих решений Управление оборотным капиталом является одной из важнейших составляющих финансового менеджмента Категория оборотного капитала тесно связана
11. Нормирование собственного оборотного капитала как важнейший инструмент обеспечения финансовой устойчивости аграрных предприятий В данной ситуации особую важность и актуальность приобретает активизация внутренних резервов повышения эффективности системы управления текущей деятельностью включающей прежде всего управление оборотным капиталом Важным инструментом позволяющим повысить качество принимаемых и реализуемых решений выступает формирование рациональной
12. Оценка влияния факторинга и лизинга на показатели финансового состояния транспортных компаний Для эффективного управления оборотным капиталом каждое предприятие должно следовать основным принципам организации оборотных средств нормирование оборотных средств
13. Управление капиталом - Статьи по финансовому анализу Управление собственным капиталом сельскохозяйственного производственного кооператива проблемы и пути решения Управление оборотным капиталом хозяйствующего субъекта как важное направление его краткосрочной финансовой политики Управление инвестированным капиталом
14. Финансовый цикл и рентабельность активов российских компаний пищевой промышленности эмпирический анализ взаимосвязи В качестве критерия эффективности управления оборотным капиталом выбрана длительность финансового цикла Изучена взаимосвязь длительности финансового цикла как в целом
15. Структура оборотного капитала Основные направления управления оборотным капиталом Управление денежными средствами прогнозирование денежных потоков оптимизация элементов на счетах использование периодических финансовых
16. Пассивные счета Отрицательный коэффициент маневренности собственного капитала показывает что компания не имеет собственных оборотных средств что может негативно сказаться на ее ... Social and Governance анализируется не только финансовая устойчивость но и экологическая ответственность социальная политика и качество корпоративного управления компании Пассивные счета отражение долгосрочных обязательств Пассивные счета в бухгалтерском учете играют важную роль
17. Управление капиталом предприятия Таким образом контроль прибыли позволяет своевременно выявлять негативные изменения и принимать обоснованные управленческие решения для повышения эффективности бизнеса Распределение прибыли Процесс распределения прибыли предполагает ее разделение на ... Об обществах с ограниченной ответственностью общество обязано создавать резервный фонд размер которого должен составлять не менее 5% от уставного капитала. Резервный фонд предназначен для покрытия возможных убытков и выплаты дивидендов при отсутствии или недостатке ... Нераспределенная прибыль может быть направлена на увеличение оборотного капитала для обеспечения текущей деятельности предприятия Распределение прибыли должно осуществляться на основе тщательного финансового
18. Чистый денежный поток Таким образом амортизация несмотря на ее неденежный характер оказывает значительное влияние на чистый денежный поток и финансовое состояние компании Грамотное управление амортизационными расходами позволяет оптимизировать налоговые обязательства улучшить инвестиционную привлекательность и обеспечить устойчивое развитие бизнеса Управление оборотным капиталом и чистый денежный поток углубленный анализ и практическое применение Эффективное управление оборотным
19. Современные проблемы формирования оборотного капитала предприятия Целевой установкой управления оборотным капиталом является определение объема и структуры оборотного капитала источников их покрытия и соотношения
20. Методика анализа консолидированного отчета о движении денежных средств При этом надо учитывать что на денежные потоки от операционной деятельности влияют два фактора эффективность управления доходами и расходами а также эффективность управления оборотным капиталом Поступления денежных средств от операционной деятельности определяют возможности компании к дальнейшему развитию