Результативные показатели - это показатели, отражающие результаты деятельности организации или процесса. Они определяются путем анализа причинно-следственных связей между факторами, влияющими на эти результаты. В ходе факторного анализа на основании причинно-следственных связей выявляются факторы, влияющие на изменение результативного показателя, устанавливаются формы зависимости и количественно измеряется влияние факторов.
Использование результативных показателей при финансовом анализе позволяет более объективно оценить эффективность и результаты деятельности организации. Они позволяют выявить основные факторы, влияющие на результаты, и определить их вклад в общий успех. Такой анализ помогает принимать обоснованные управленческие решения, корректировать стратегию и планы развития компании.
Основные шаги при проведении факторного анализа результативных показателей
Проведение факторного анализа результативных показателей включает несколько основных шагов:
- Определение цели анализа: Важно ясно сформулировать цель и задачи анализа, чтобы определить, какие результативные показатели будут исследованы. Например, целью может быть выявление факторов, влияющих на прибыльность компании.
- Выбор показателей: Необходимо выбрать конкретные показатели, которые будут рассматриваться в анализе. Показатели могут быть финансовыми (например, выручка, прибыль, активы) или нефинансовыми (например, уровень удовлетворенности клиентов, рыночная доля). Важно выбрать показатели, которые отражают ключевые аспекты деятельности организации.
- Сбор данных: Для проведения факторного анализа необходимо собрать данные по выбранным показателям. Данные могут быть получены из финансовой отчетности, баз данных о клиентах, опросов и других источников.
- Статистический анализ: После сбора данных проводится статистический анализ, чтобы определить степень взаимосвязи между показателями и выявить факторы, оказывающие наибольшее влияние на результаты. Для этого используются методы корреляционного анализа, регрессионного анализа и факторного анализа.
- Установление причинно-следственных связей: Факторный анализ позволяет определить, какие факторы являются причинами изменений в результативных показателях. Например, анализ может показать, что рост продаж связан с уровнем рекламных затрат или сезонными факторами.
- Количественная оценка влияния факторов: С помощью регрессионного анализа можно оценить влияние каждого фактора на результативные показатели. Например, можно вычислить коэффициенты регрессии, которые показывают, насколько изменяется результативный показатель при изменении фактора.
- Интерпретация результатов: Полученные результаты анализа должны быть интерпретированы с учетом контекста организации и ее целей. Например, выявленные факторы могут указывать на потенциальные области для улучшения или оптимизации бизнес-процессов.
- Формирование рекомендаций и выводов: На основе результатов анализа формулируются рекомендации и выводы, которые могут помочь организации принимать решения и улучшать свою деятельность. Например, рекомендации могут быть связаны с оптимизацией ресурсов, улучшением маркетинговых стратегий или развитием новых продуктов.
Допустим, мы хотим выяснить влияние объема рекламных затрат на выручку компании. Используем линейную регрессию:
Выручка = β0 + β1 * Рекламные затраты + ошибка, Где:
- Выручка - результативный показатель
- Рекламные затраты - фактор, который мы исследуем
- β0 и β1 - коэффициенты регрессии, определяющие влияние фактора на результат
- Ошибка - случайная ошибка, которая объясняет непрогнозируемые факторы и шум в данных
Пример таблицы:
|
Компания
|
Выручка (тыс. руб.)
|
Рекламные затраты (тыс. руб.)
|
|
A
|
500
|
50
|
|
B
|
700
|
70
|
|
C
|
900
|
90
|
Объем рекламных затрат имеет положительное и статистически значимое влияние на выручку компании. Коэффициент регрессии составил 10, что означает, что увеличение рекламных затрат на 1 тыс. руб. приведет к увеличению выручки на 10 тыс. руб. Это указывает на необходимость инвестирования в маркетинговые активности для увеличения выручки компании.
Какие факторы следует учитывать при выборе результативных показателей для анализа?
При выборе результативных показателей для анализа следует учитывать следующие факторы:
- Цели и стратегические приоритеты организации: Показатели должны быть направлены на оценку достижения поставленных целей и соответствовать стратегическим приоритетам организации. Например, если организация стремится к увеличению рыночной доли, показатели, связанные с рыночной долей и долей новых клиентов, могут быть релевантными.
- Отраслевые стандарты и нормативы: В некоторых отраслях существуют специфические нормативы и стандарты, которые регулируют выбор результативных показателей. Например, в розничной торговле может быть полезным анализировать показатели, такие как оборачиваемость товарооборота или средний чек.
- Доступность данных: Показатели, выбранные для анализа, должны быть измеримы и основываться на доступных данных. Необходимо убедиться, что данные для расчета показателей регулярно собираются и могут быть использованы в аналитических целях.
- Отношение к историческим данным: Показатели, имеющие исторические данные, позволяют проводить сравнительный анализ и выявлять тенденции. При выборе показателей следует учитывать наличие и качество исторических данных.
Приведем пример выбора результативных показателей для анализа прибыльности организации.
Цель анализа: Оценить эффективность использования ресурсов и достичь устойчивой прибыльности. Выбранные показатели:
- Чистая прибыль
- Рентабельность продаж (чистая прибыль/выручка)
- Рентабельность активов (чистая прибыль/средства организации)
- Рентабельность капитала (чистая прибыль/собственный капитал)
Таблица с данными:
|
Год
|
Чистая прибыль
|
Выручка
|
Активы
|
Собственный капитал
|
|
2019
|
500 000
|
2 000 000
|
5 000 000
|
1 000 000
|
|
2020
|
600 000
|
2 500 000
|
6 000 000
|
1 200 000
|
|
2021
|
700 000
|
3 000 000
|
7 500 000
|
1 500 000
|
Выводы:
- Чистая прибыль организации увеличилась с 500 000 в 2019 году до 700 000 в 2021 году, что свидетельствует о росте прибыльности.
- Рентабельность продаж также показывает положительную динамику, увеличиваясь с 25% в 2019 году до 23.33% в 2021 году.
- Рентабельность активов и рентабельность капитала также растут, указывая на эффективное использование активов и капитала организации.
Факторы, влияющие на результативные показатели, могут быть различными в зависимости от отрасли и конкретной ситуации. Например, для производственной компании это могут быть объем производства, качество продукции, затраты на производство, уровень цен на рынке и т.д.
Какие методы применяются для измерения влияния факторов на результативные показатели?
Для измерения влияния факторов на результативные показатели используются различные методы:
- Регрессионный анализ: Этот метод используется для определения связи между зависимой переменной (результативным показателем) и независимыми переменными (факторами). Регрессионный анализ позволяет оценить степень влияния каждого фактора на результат и выявить статистическую значимость этого влияния.
- Корреляционный анализ: Данный метод позволяет определить степень взаимосвязи между различными переменными. Он позволяет оценить силу и направление связи между факторами и результативными показателями. Например, можно измерить корреляцию между прибылью компании и объемом продаж.
- Методы экспертных оценок: В некоторых случаях, особенно при отсутствии достаточного количества данных, экспертное мнение может быть использовано для измерения влияния факторов на результативные показатели. Эксперты могут оценить важность каждого фактора и их влияние на результаты.
- Экономико-математическое моделирование: Этот метод позволяет построить математическую модель, которая учитывает взаимосвязь между факторами и результатами. Модель может быть использована для прогнозирования будущих результатов и измерения влияния изменений в факторах на эти результаты.
Приведем пример применения регрессионного анализа для измерения влияния факторов на результативные показатели:
|
Компания
|
Объем продаж (тыс. долл.)
|
Расходы на рекламу (тыс. долл.)
|
Прибыль (тыс. долл.)
|
|
A
|
100
|
10
|
20
|
|
B
|
200
|
15
|
40
|
|
C
|
150
|
12
|
30
|
Проведем регрессионный анализ, используя объем продаж и расходы на рекламу в качестве независимых переменных и прибыль в качестве зависимой переменной. Результаты анализа могут выглядеть следующим образом:
• Коэффициенты регрессии:
- Переменная объема продаж: 0.15
- Переменная расходов на рекламу: 1.5
- Уравнение регрессии: Прибыль = 0.15 * Объем продаж + 1.5 * Расходы на рекламу
Из результатов анализа видно, что увеличение объема продаж на 1 тыс. долл. связано с увеличением прибыли на 0.15 тыс. долл. При этом каждый дополнительный тыс. долл. расходов на рекламу связан с увеличением прибыли на 1.5 тыс. долл.
Таким образом, регрессионный анализ помогает определить влияние факторов (объема продаж и расходов на рекламу) на результативный показатель (прибыль) и установить их значимость.
Далее: факторные показатели.
Попробуйте программу ФинЭкАнализ для финансового анализа организации по данным бухгалтерской отчетности, доступной через ИНН
Еще найдено про результативные показатели
- Антикризисное управление финансово-экономическом устойчивостью промышленного предприятия Механизм формализации целей и показателей результативности процессов функционирует при условии задания определенных финансовых показателей Схема управления процессами на основе
- Оценка результативности банковской деятельности в РФ За рассматриваемый нами период времени существовали колебания значений показателей результативности банковского сектора Совокупная чистая прибыль банков в течение 2013-2015 годов уменьшалась Такая кризисная
- Предупреждение налоговых правонарушений на предприятиях на основе анализа контрольной деятельности налоговых органов Количественный показатель результативности камеральных налоговых проверок % 5.625505 5.734452 6.346835 0.108947 0.6123832 101.9 110.7 Количественный показатель
- Организация выездной налоговой проверки и ее результативность на примере ИФНС России по Советскому району Махачкалы Таблица 3 Результативность проведенных выездных налоговых проверок ИФНС России Показатели Годы 2019 г в % к 2017
- Оценка финансовой результативности сделок слияний и поглощений Ключевые показатели финансовой результативности совершенной сделки приведены в табл 11 Таблица 11 Показатели финансовой результативности осуществления
- Результативный признак Анализ результативных признаков дает позволяет выявить причины изменений финансовых показателей и принять меры для их улучшения Например анализ результативных признаков может помочь оптимизировать инвестиционные
- Модель оценки социально-экономической эффективности системы корпоративного управления нефтегазовыми предприятиями В статье приведены результаты корреляционно-регрессионного анализа полученных статистических данных и построена эконометрическая модель оценки социально-экономической эффективности системы корпоративного управления нефтегазовыми предприятиями которая представляет плотность и качество корреляционных взаимосвязей между избранными факторными показателями которые влияют на результативный показатель рентабельность инвестиций В условиях транзитивной экономики на эффективность системы корпоративного управления предприятий влияет
- Налоговая нагрузка в России основные подходы Ермакова Е.А Налоговая нагрузка как показатель результативности налогового стимулирования модернизации в России Экономические стратегии 2014 Т 16 № 1 С
- Организационное обеспечение внутрихозяйственного анализа результативности издержек обращения Предлагаемая группировка издержек обращения в три самостоятельные группы классифицирует затраты по степени актуальности и необходимости их осуществления в процессе деятельности торговой организации зачастую доля несущественных статей может оказывать значительное влияние на общую их величину и при анализе конкретных сторон деятельности организации приводит к получению недостоверных результатов некоторые группы издержек носят циклический характер и их изменение может либо существенно сократить объем текущих затрат в торговле либо привести к значительному перерасходу средств что также отразится на достоверности исчисленных в отчетном периоде общих показателей результативности издержек рассчитанные общие показатели издержкоотдачи издержкоемкости и рентабельности издержек обращения не в полной
- Финансовая структура в 3D-фopматe Сохранность продукции будет показателем результативности ЦЗ Всеми же активами как оборотными так и внеоборотными управляет ЦИ который принимает
- Показатели эффективности бизнес-процессов В связи с этим целесообразно классифицировать признаки показателей продукта в разрезе показателей результативности процесса и показателей удовлетворенности клиентов процесса Классификация показателей процесса представлена на рисунке 1
- Анализ отчета о прибылях и убытках - часть 2 Выручка от продажи товаров продукции работ услуг используется для формирования информационной базы для анализа и оценки таких важнейших показателей результативности работы организации как оборачиваемость активов средняя продолжительность сроков погашения дебиторской и кредиторской задолженности материалоотдача ... Себестоимость является одним из основных показателей результатов деятельности организации По данным отчета о прибылях и убытках за ряд периодов можно
- MDA-модели в комплексной оценке риска банкротства российских предприятий Однако учесть различные риски реально при планировании и прогнозировании финансовых показателей результативности деятельности компании что касается субъективных причин то они связаны с неудовлетворительной хозяйственной деятельностью
- Детализация учета доходов и расходов от обычных видов деятельности на основе структурированных рабочих планов счетов С 103-109 важнейшим оценочным показателем результативности отдельных подразделений или дочерних компаний является созданная ими экономическая добавленная стоимость Этот критерий
- Определение по данным публикуемой отчетности степени доходности вложенного капитала Акцентируется внимание на проблемах формирования расчетных показателей результативности хозяйственной деятельности организаций способности генерировать денежные потоки и обеспечивать инвестиционные ожидания акционеров Приводится
- Реинжиниринг бизнес-процессов компании Реинжиниринг корпорации манифест для революции в бизнесе и определили реинжиниринг как ...фундаментальное переосмысление и радикальное перепроектирование бизнес-процессов для достижения существенных улучшений в таких ключевых для современного бизнеса показателях результативности как затраты качество уровень обслуживания и оперативность Для успешного проведения реинжиниринга бизнес-процессов необходимы
- Проблемы учета переоценки внеоборотных активов и ее результатов в коммерческих организациях Это может привести к изменению показателей результативности хозяйственной деятельности так как прибыль характеризует величину эффекта финансово-хозяйственной деятельности 9 с 60
- Методология управления портфелем недвижимости в составе собственного капитала и активов банка Риск для целей управления недвижимостью банка неблагоприятное событие явление обстоятельство условие с определенной вероятностью негативно влияющее на характеристики портфеля недвижимости характеристики его отдельных объектов и показатели результативности функционирования системы управления недвижимостью Система управления недвижимостью банка организационно экономический механизм своевременного и качественного ... IFRS 13 Оценка справедливой стоимости однозначно трактует методы определения справедливой стоимости как методы определения рыночной стоимости индивидуальным сравнительным подходом и или методами массовой оценки в частности с использованием рыночных множителей возникающих из комплекта сопоставимых показателей и матричного ценообразования Банк России дополнительно подтверждает это прямым текстом в п 2.24 ПБУ
- Камеральные налоговые проверки результативность и проблемные аспекты реализации По сравнению с 2018 г данный показатель снизился почти вдвое 55.6 млрд темп снижения составил 43% Большая часть доначислений приходится на ... Отклонение Е том числе сумма дополнительно начисленных платежей на одну результативную КНП тыс руб Отклонение 2017 2018 тыс руб % 2017 201S тыс руб %
- Взаимосвязь оборачиваемости оборотных активов и финансового состояния экономического субъекта В учебной и научной литературе сформулированы критерии которыми следует руководствоваться при разработке многофакторной детерминированной модели результативных показателей Такими критериями являются реальность существования и конкретное экономическое значение показателей-факторов наличие причинно-следственной связи