Каталог: анализ финансовой устойчивости коммерческого предприятия
Модель оценки валютного рискаБольшинство подходов ученых сведено к выводу что в банковской деятельности возникают две основные группы рисков внешние риски которые возникают во внешней среде банка однако влияние их может быть решающим и существенно ухудшит финансовое состояние банка внутренние риски - непосредственно связанные с функционированием банка как коммерческой структуры Для того чтобы определить уровень банковских рисков банкам нужно создавать системы оценки риска ... Статистический метод используется в случае если при проведении количественного анализа имеется достаточно статистической информации для его проведения В работе обосновывается необходимость нормализации критериев оптимизации ... Аудит и финансовыйанализ 2002 № 1.С 118-124 6 Грызунова Н.В Киселева И.А Новые подходы к организации ... Новые подходы к организации управления предприятием налоговые риски в системе корпоративного управления России Экономико-правовые аспекты реализации стратегии модернизации России поиск ... Попова С.Е Расчет устойчивости экономического роста отечественных крупных налогоплательщиков и его факторный анализ Российское предпринимательство 2013 № 22
Оценка валютной позиции при определении финансовой устойчивости организацииАвтор предлагает использовать показатель валютной позиции при оценке финансовойустойчивостикоммерческой организации поскольку финансоваяустойчивость во многом зависит от степени чувствительности предприятия к изменениям валютных
Расчет устойчивости экономического роста отечественных крупных налогоплательщиков и его факторный анализПо итогам анализа разрабатываются предложения по оптимизации его значения с целью обеспечения наибольшей эффективности финансово-хозяйственной деятельности коммерческой организации Проведем оценку приемлемых темпов наращивания масштабов деятельности трех организаций по различным ... Золотое правило эффективного бизнеса предприятия Организация Темп роста чистой прибыли темпы прироста Темп роста выручки темпы прироста Темп роста
Модель оценки кредитного риска корпоративных кредитозаемщиков на основе фундаментальных финансовых показателейПреимуществом данной модели является возможность получить количественную оценку кредитного виде вероятности возникновения у компании финансовой неустойчивости Каждому показателю кредитного риска компании соответствует определенное значение регрессионного коэффициента Общий показатель кредитоспособности будет ... X j - j-й показатель финансового положения компании a 0 β j - эмпирические оценки модели Вероятность дефолта компании рассчитывается ... ROC- анализ позволяющий в целях формирования регулятивных резервов согласно принципам Базельских соглашений проводить оценку экономического капитала ... Базельских соглашений проводить оценку экономического капитала и стресс-тестирование коммерческого банка Литература 1 О Стратегии развития банковского сектора РФ на период до 2015 г ... А.Д Финансы предприятий менеджмент и анализ Текст А.Д Шеремет А.Ф Ионова - М ИНФРА-М 2006 6 Altman
Финансовый анализ развития малого бизнеса в РоссииПО ОТРАСЛЯМ ЭКОНОМИКИ на конец года млн руб 2000 г 2001 г 2002 г 2003 г 2004 г Всего 1 507 185 1 797 526 2 222 563 2 977 688 4 284 420 в том числе промышленность 174589 206189 199959 246536 354615 сельское хозяйство 26764 21186 29370 25779 26073 строительство 214635 260631 291855 456195 516883 транспорт 26968 34782 44232 59868 94031 связь 15252 6037 11017 9424 14420 торговля и общественное питание 719910 884466 1165990 1627734 1747995 оптовая торговля продукцией производственно-технического назначения 76933 71555 156854 106336 123021 информационно-вычислительное обслуживание 6577 5507 7696 10290 14897 операции с недвижимым имуществом 29840 29331 37315 59289 104888 общая коммерческая деятельность по обеспечению функционирования рынка 73393 120575 110083 151758 884389 жилищно-коммунальное хозяйство 2946 4187 ... Следовательно от того насколько соответствуют предоставленные и полученные объемы кредитования зависит нормальное финансовое состояние малой организации Анализ данных по малым орга низациям за 5 лет показал что ... По нашим расчетам зависимость малых организаций от кредиторов к 2004 г снизилась на 0.19 что положительно отразилось на финансовойустойчивости организаций Темпы роста дебиторской задолженности малых организаций за период 2000 2004 гг опережали темпы ... Превышение дебиторской задолженности над кредиторской наблюдалось по малым предприятиям всех отраслей экономики Малые организации активно используют стратегию товарных ссуд реализуя потребителям свою продукцию
Финансово-экономический инструментарий выявления признаков объективного банкротстваОценка результатов включает выявление трендов роста или падения к предыдущему периоду отставания от экономически обоснованного плана при использовании относительных показателей - отличий от нормативов к которым могут относиться рассчитанные самой компанией плановые величины показателей либо установленные кредитором как правило банком индикаторы устойчивости определение реальной стоимости имущества для чего целесообразно использовать п 11 Федерального стандарта оценки № ... Федерального стандарта оценки № 8 согласно которому стоимость предприятия равна разности между приведенной рыночной стоимостью всех активов и приведенной стоимостью обязательств 14 14 ... Таким образом на первом шаге на основе анализа результирующих показателей устанавливается момент когда происходит превышение совокупного размера обязательств компании над реальной стоимостью ... Таким образом на первом шаге на основе анализа результирующих показателей устанавливается момент когда происходит превышение совокупного размера обязательств компании над реальной стоимостью ее активов Второй шаг - выявление причин ухудшения финансового состояния Он предполагает рассмотрение признаков ухудшения финансово-экономических показателей по рассмотренным выше группам внешние условия ... А.Д Негашев Е.В Методика финансовогоанализа деятельности коммерческих организаций 2-е изд перераб и доп М НИЦ Инфра-М 2013 208 с 14 Шеремет
Управление капиталом - Статьи по финансовому анализуАналитические основы управления собственным капиталом коммерческогопредприятия Аналитические аспекты управления собственным капиталом организации Альтернативная оценка инвестиционной стоимости в инновационных проектах ... Учет риска банкротства в управлении стоимостью капитала торгового предприятия Учет и оценка финансовых вложений Субъектно-ориентированный подход к оценке требуемой доходности на собственный капитал Анализ структуры капитала и повышение финансовойустойчивостипредприятияАнализ структуры денежного капитала хозяйствующего субъекта проблемы формирования и пути оптимизации на примере
Современное понимание управления рисками оборотных активов промышленных предприятий занятых производством тяжелых технических тканейОтметим что риск потери предприятиемфинансовойустойчивости характеризует нарушение соответствия между возможностями источников финансирования и требуемыми материальными оборотными активами для ведения ... В условиях финансовых потрясений экономической стагнации экономики когда отсутствуют какие-либо гарантии в успехе коммерческой деятельности для предпринимателя ... SWOT-анализа Смысл методики SWOT-анализа состоит в рассмотрении и прогнозировании основных факторов влияющих на бизнес сточки ... Внешняя среда существует независимо от деятельности предприятия и может содержать благоприятные условия или напротив негативные для его функционирования Внутренняя среда характеризуется
Аналитические возможности консолидированной отчетности для характеристики финансовой устойчивостиОбзор современной экономической литературы показал что до настоящего времени нет единого мнения о том что понимается под финансовойустойчивостьюпредприятия а для консолидированной группы этот термин не определен вовсе По мнению авторов одно из ... Мельник М.В Анализ и контроль в коммерческой организации учебник М Эксмо 2011 560 с Не решена проблема
Рынок корпоративных облигаций международный опыт и российская практикаПо мнению некоторых ученых развитие рынка корпоративных облигаций становится одним из необходимых условий повышения устойчивости российской экономики к внешним шокам и формирования новой модели роста в условиях санкций 5 ... Бондизация российского финансового рынка должна опираться на использование достаточно развитой правовой базы а также современных технологий и ... С учетом этого далее излагаются предложения по ускорению дальнейшего развития российского рынка корпоративных облигаций основанные на анализе его современного состояния Международный облигационный рынок существует с середины 60-х гг прошлого века В ... Появление на российском рынке так называемых коммерческих облигаций размещаются по закрытой подписке среди ограниченного круга инвесторов стало дополнительным источником заемных денежных средств для крупных и средних банков и компаний Предприятиям малого бизнеса коммерческие облигации позволяют начать облигационную историю чтобы в перспективе иметь возможность выпустить
Модель оценки финансового состояния доверительных управляющих на рынке ценных бумаг в целях осуществления пруденциального надзораПоказывает уровень покрытия пассивов активами предприятия 3 Плечо финансового рычага Заемный капитал Собственный капитал 13 Демонстрирует зависимость от внешних источников ... Выбор показателей обусловлен во-первых общепринятыми приемами анализафинансового состояния коммерческих организаций показатели рентабельности маневренности платежеспособности обеспеченности и финансового рычага во-вторых доступным
Ограничение уровня кредитных рисков и дебиторской задолженности на предприятииВ статье рассматривается методический подход к ограничению предельного уровня кредитных рисков и дебиторской задолженности на предприятии Подход базируется на оценке этого уровня по показателям финансового состояния и кредитоспособности контрагентов и ... К сделкам увеличивающим денежные обязательства и кредитные риски контрагентов перед компанией относятся продажа продукции выполнение работ оказание услуг контрагенту на условиях отличных от полной предварительной оплаты когда денежные средства зачисляются на банковские счета компании до отгрузки продукции приобретение товара у контрагента или оплата услуг на условиях отличных от оплаты по факту поставки оказания услуг выполнения работ или коммерческого товарного кредитования со стороны контрагента предоставление контрагенту займа коммерческого либо товарного кредита поручительство за контрагента перед третьими лицами размещение депозитов на счетах контрагента ... Контролер проводит финансовыйанализ с помощью действующей в компании методики рассчитывает величину кредитного лимита применительно к контрагенту ... Он представляет собой средневзвешенную сумму показателей ликвидности структуры капитала финансовойустойчивости и деловой активности и принимает значения в диапазоне от 0 до 1.1 при этом
Подходы к оценке кредитоспособности заемщика на примере банка ВТБ24 ПАО Включает в себя три раздела оценка и анализ баланса предприятия а также другой отчетности оценка кредитоспособности заемщиков на основе методик принятых другими коммерческими банками обращение к картотеке Банка Франции В результате предприятие характеризуется определенным идентификационным номером позволяющим ... Прогнозируемые Анализ делового риска вероятность изменения основных состоящих бизнеса Производство Сбыт Поставщики Оценка делового риска формируется Анализфинансовой отчетности использование системы финансовых коэффициентов анализ денежного потока Данный метод может применяться как крупным ... Данный метод может применяться как крупным средним предприятиям так и для предприятий малого бизнеса Сбербанк Банк ВТБ Рос-сельхозбанк Газпром-Банк Причинами многообразия методик ... Показатели финансовойустойчивости Коэффициент финансовой независимости К1 0.5 0.72 0.50 0.53 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами К2
Первоклассные коммерческие бумагиПервоклассные ценные бумаги gilt-edged securities являются наиболее надежными инвестиционными инструментами выпускаемыми правительствами или предприятиями Их основные характеристики включают Надежность Первоклассные ценные бумаги считаются очень надёжными поскольку их эмитенты ... Fitch Ratings Эти рейтинги основаны на анализефинансового положения эмитента и его способности выполнить свои обязательства перед владельцами ценных бумаг Типы Анализфинансовойустойчивости включает в себя проверку финансовых показателей эмитента таких как чистый доход чистая прибыль EBITDA
Риски банковского сектораНесмотря на спад российской экономики в 2015 году банковский сектор в целом сохранял свою устойчивость Активы кредитных организаций выросли на 6.9% с исключением влияния валютного курса - снизились на ... По причине высокого риска кредитования малых предприятий недостаточной прозрачности заемщиков данной категории доля просроченной задолженности по кредитам субъектам малого и среднего ... Цель анализа при контроле параметров финансовых результатов - выявить резервы роста прибыльности банковской деятельности и сформировать ... Пассивные операции играют значительную роль в деятельности банков с помощью которых приобретаются кредитные ресурсы на рынке Имеется четыре формы пассивных операций коммерческих банков депозитные операции получение кредитов от других юридических лиц отчисления от прибыли банка на
Анализ практики организации и проблем развития расчетно-платежного оборота в РоссииБанка России Это означает делегирование текущих функций по организации налично-денежного оборота коммерческим банкам крупным инкассаторским компаниям Данный подход используется в ряде развитых стран и означает что ... Важнейшими для платежной системы России представляются следующие принципы в силу общей ответственности центрального банка за устойчивость национальной валюты ему принадлежит центральная роль в развитии использования денег в качестве эффективного средства платежа повышение устойчивости банковской системы приоритетность платежных потребностей всех пользователей национальной платежной системы расширение и совершенствование рыночного взаимодействия при оказании платежных услуг обеспечение правовой определенности - прозрачной комплексной и устойчивой правовой базы для национальной платежной системы расширение доступности розничных платежных услуг и распространение эффективных и безопасных безналичных платежных инструментов и услуг для потребителей предприятий и органов государственной власти путем расширения и совершенствования инфраструктур для розничных платежей сочетание развития ... Осуществление оператором платежной системы и или платежным клиринговым центром и или расчетным центром мониторинга и анализа рисков в режиме реального времени 2 Осуществление расчета в платежной системе в режиме реального ... Осуществление расчета через расчетный центр соответствующий требованиям финансовойустойчивости и управления рисками установленным Банком России 4 Обеспечение гарантированного уровня бесперебойности оказания операционных услуг ... Проведение расчетов на валовой основе установление безотзывности и окончательности платежа проведение ежедневного мониторинга кредитных организаций на предмет выполнения требований к резервированию средств и финансовойустойчивости кредитной организации применение лимитов обеспеченного кредита для регулирования ликвидности Проведение платежей клиента в
Системы алгоритмов определения величины собственных оборотных средствОценка финансовойустойчивостикоммерческой организации на основе данных бухгалтерского баланса Экономический анализ теория и практика 2009 № ... Герасимова Е.Б Анализфинансово-хозяйственной деятельности предприятия учеб пособие М ФОРУМ ИНФРА-М 2007 192 с 10 Шеремет А.Д Теория экономического анализа
Нормирование собственного оборотного капитала как важнейший инструмент обеспечения финансовой устойчивости аграрных предприятийСодержание концепции нормирования собственных оборотных средств для сельскохозяйственных предприятий сводится к следующему оборотные активы подразделяются на нормируемые и ненормируемые по принципу их необходимости для обеспечения непрерывности производственно-коммерческого цикла самая высокая и практически безрисковая эффективность оборотного капитала обеспечивается при формировании собственных оборотных ... Именно сумма норматива а не фактического наличия собственных оборотных средств положена в основу методики оценки типа финансовойустойчивостипредприятий рекомендуемой большинством экономистов и недоучет данного факта приводит к искаженным выводам и неэффективным ... Баканов М.И Теория экономического анализа М.И Баканов А.Д Шеремет - М Финансы и статистика 2002 - 416 с 2 ... И.А Энциклопедия финансового менеджера в 4 томах Том 2 Управление активами и капиталом предприятия И.А Бланк -
Проблемы расчета и анализа чистых активов организацийНачиная c 1995 г показатель чистых активов стал обязательным для расчета в составе бухгалтерской отчетности предприятий всех организационно-правовых форм Методика расчета чистых активов организации в 1995-2016 гг регламентировалась следующими нормативными ... Подробный анализ нового порядка расчета чистых активов был проведен в ряде работ например в работах С ... Однако важно не просто рассчитать величину чистых активов но и подвергнуть ее всестороннему анализу а также определить влияние доходов будущих периодов на финансовое состояние организации В настоящее время отсутствует типовая методика анализа чистых активов В экономической литературе ... Полученная семифакторная модель позволяет определить влияние на рентабельность чистых активов разнообразных факторов характеризующих как степень использования активов организации так и степень ее финансовойустойчивости Большое аналитическое значение имеют соотношения рассчитываемые на основе стоимости чистых активов В процессе анализа ... Н.Н Анализфинансовой отчетности коммерческой организации учеб пособие Н Н Илышева С И Крылов - М Юнити-Дана 2006 -
Об анализе влияния кредитной политики предприятия на состояние дебиторской задолженностиРыночные условия хозяйствования поставили коммерческие организации предприятия перед фактом открытой сферы деятельности в системе неопределенности и повышенного риска Они ... Рыночные условия хозяйствования поставили коммерческие организации предприятия перед фактом открытой сферы деятельности в системе неопределенности и повышенного риска Они с одной стороны завоевали право свободно распоряжаться собственными средствами самостоятельно заключать хозяйственные контракты договоры и сделки на внутреннем и внешнем рынках что заставило хозяйствующие субъекты самостоятельно заниматься проблемами поиска надежных потенциальных партнеров и умения качественно оценивать их финансовуюустойчивость и платежеспособность С другой стороны предприятия с большим интересом стали относиться к оценке собственных ... Для того чтобы квалифицированно отвечать на эти вопросы бухгалтерские и финансовые службы организаций должны обладать специальными знаниями проведения финансовогоанализа располагать методическими разработками его проведения В процессе финансово-хозяйственной деятельности у предприятия постоянно возникает