Методические подходы к оценке кредитоспособности сельскохозяйственных организацийДля определения возможностей заемщика погашать текущую задолженность логичным является сопоставление его оборотных активов и краткосрочных пассивов то есть использование коэффициентов ликвидности ... Речь идет о том что указанные коэффициенты могут характеризовать финансовое положение заемщика как удовлетворительное но по существу эта оценка может быть ошибочной если в оборотных активах значительный удельный вес приходится на неликвиды и просроченную дебиторскуюзадолженность 4 ОАО Россельхозбанк на основе показателей ликвидности определяет платежеспособность сельскохозяйственных организаций исходя из
Платежный календарь как метод контроля расхода денежных средств в организацииПлатежный календарь в отличие от бюджета денежных средств - инструмент управления краткосрочной ликвидностью компании Поэтому на практике платежный календарь как правило составляется на месяц или квартал ... При формировании данных платежного календаря финансовая служба тесно взаимодействует с бухгалтерией поскольку в функции последней входит обеспечение сбора информации об операциях на денежных счетах изменении в составе дебиторской и кредиторской задолженности Планирование расходной части платежного календаря начинается с составления заявки на расходование
Диверсификация кредитовИ наоборот краткосрочные кредиты предлагают более низкую доходность но менее восприимчивы к внешним потрясениям Сбалансировав эти две ... Диверсификация типов залога таких как недвижимость оборудование запасы или дебиторскаязадолженность может помочь минимизировать этот риск Кредитные инструменты такие как кредиты облигации и деривативы
Оценка эффективности использования собственного и заемного капитала предприятияТак коэффициенты ликвидности могут характеризовать финансовое положение как удовлетворительное однако по существу эта оценка может быть ошибочной если в текущих активах значительный удельный вес приходится на неликвиды и просроченную дебиторскуюзадолженность Расчет коэффициентов ликвидности и платежеспособности представим в табл 3 Таблица 3 Показатели ликвидности ... Коэффициент финансовой зависимости 3.009 2.794 2.855 3 Коэффициент текущей задолженности 0.667 0.643 0.054 4 Коэффициент устойчивого финансирования 0.428 0.487 0.467 5 Коэффициент финансовой независимости ... Только коэффициент текущей ликвидности имеет близкие значения к нормативу абсолютная ликвидность на очень низком пороге так как предприятие не имеет краткосрочных финансовых вложений а денежные средства хранятся на расчетном счете в минимальных значениях Заемный капитал
Модели предвидения дефолта аграрного бизнесаX 2 - соотношение кредиторской и дебиторскойзадолженности X 3 - соотношение краткосрочных обязательств и наиболее ликвидных активов X 4 - ... Так как рост задолженности происходил без эквивалентного роста имущества изменилось соотношение текущих пассивов и текущих активов что повлекло
Мониторинг финансового равновесия как составляющая экономической безопасностиЗаемный капитал краткосрочный ЗКК 46 422 Всего чистые активы 285 586 Всего вложенный капитал 285 586 Правила ... ПЗ 2 СК ЗК Пример характеристик финансовой устойчивости абсолютная финансовая устойчивость предприятие не зависит от финансовых кредиторов использует только собственные средства запасы полностью покрываются собственными оборотными средствами нормальная финансовая устойчивость предприятие использует собственные и заемные средства в соотношении 1 1 неустойчивое финансовое положение для покрытия части запасов используются дополнительные источники критическое финансовое положение предприятие имеет не погашенные в срок кредиты и займы просроченную кредиторскую и дебитор скую задолженности Вывод Финансовое положение компании X см выше аналитический баланс можно охарактеризовать как неустойчивое так ... ФВ второй - дебиторскаязадолженность Д35 третьей - запасы ПЗ Соответственно различают коэффициенты ликвидности 1 2 и 3-й
Модель ПостюшковаСША в виде денежных средств и дебиторскойзадолженности и задолжала 75 000 долларов США в виде краткосрочных кредитов то ее kтл
Длительность оборота готовой продукцииЕсли предприятие не сможет вовремя расплачиваться по своим обязательствам это может привести к штрафам пеням а в тяжелом случае - к банкротству.Например если предприятие имеет краткосрочные тенденции в среднем 2 млн руб а его хорошие средства и дебиторскаязадолженность составляют
Альтернативные издержки - ключ к денежной загадке компанииВ отличие от представленных работ мы рассматриваем альтернативные издержки как долю денежных средств компании находящихся на валютных и текущих счетах по отношению к текущим ликвидным активам она умножена на долгосрочную ставку по выпускам государственных краткосрочных облигаций и облигаций федеральных займов ГКО-ОФЗ Денежные средства находящиеся на текущих и валютных счетах ... Компания должна стремиться к финансовой устойчивости за счет собственных средств покрывать средства вложенные в активы основные средства нематериальные активы оборотные средства не допускать неоправданной дебиторской и кредиторской задолженности и расплачиваться в срок по своим обязательствам Тем самым правоприменитель очертил
Модели прогнозирования банкротства предприятий строительной отрасли и отрасли сельского хозяйстваПоложительный знак при коэффициенте степени платежеспособности по текущим обязательствам объясняется тем что данный показатель рассчитывается как отношение краткосрочных обязательств к среднемесячной выручке Чем выше его значение тем выше закредитованность и соответственно выше ... Вместе с тем показатель отношения дебиторскойзадолженности к совокупным активам также имеет положительный знак при коэффициенте см табл 4 Этот
Финансовые и генеральные директора о своих действиях в условиях кризисаБаланс вознаграждений менеджеров особенно в продажах установление их зависимости от уровня просроченной дебиторскойзадолженности Якобы неожиданный всплеск продаж и образование живой очереди новых клиентов вполне прогнозируемы многие ... Главное - не стать тем кто закапывает деньги в уже мертвых операторов не ориентируясь в рынке 2.Ограничение срока окупаемости проектов лучше краткосрочным периодом Если проект с торговым оператором имеет срок окупаемости выше шести месяцев в исключительных
Оценка ликвидности балансаА2 дебиторскаязадолженность и прочие активы А2 П2 П2 краткосрочные кредиты и заемные средства А3 Запасы
Анализ финансовой устойчивости предприятияX 2 коэффициент промежуточной ликвидности отношение суммы денежных средств и дебиторскойзадолженности к краткосрочным пассивам переменная X 3 коэффициент абсолютной ликвидности отношение суммы денежных средств
Анализ методов и моделей оценки финансовой устойчивости организацийКризисное финансовое состояние при котором степень текущей платежеспособности больше трех что предполагает денежные средства краткосрочные финансовые вложения и дебиторскаязадолженность организации не покрывают кредиторской задолженности и просроченных заемных средств
НеплатежеспособностьПричины неплатежеспособности организации 1 Низкое качество управления предприятием которое объясняется отсутствием стратегии развития предприятия и ориентацией на краткосрочные результаты в ущерб среднесрочным и долгосрочным недостаточным знанием конъюнктуры рынка низким уровнем квалификации менеджеров ... Малый удельный вес денежной составляющей в выручке от реализации продукции из-за бартерного характера товарных отношений между предприятиями 5 Дебиторскаязадолженность государства за заказанную но неоплаченную продукцию Она становится не только изъятым из оборота
Приложение к бухгалтерскому балансуДолгосрочные и краткосрочные обязательства займы и кредиты кредиторская задолженность Например в разделе Основные средства приложения к балансу ... Например в приложении могут быть представлены данные о движении основных средств нематериальных активов финансовых вложений дебиторской и кредиторской задолженности и т.д Раскрытие дополнительной информации Приложение используется для представления сведений которые
Оценка стоимости факторинга услуг компанииБольшая часть этой части комиссии представляет собой оплату оказываемых фактором услуг а именно контроля своевременной оплаты товаров дебиторами работы с дебиторами при задержках платежей только для факторинга без регресса учета текущего состояния дебиторскойзадолженности и предоставления поставщику соответствующих отчетов инкассации платежных требований 4 Премия за принятые фактором ... Стоимость кредитных ресурсов необходимых для финансирования поставщика в практике принят ежедневный расчет данного процента обычно он на 2-396 превышает ставки по краткосрочным кредитам банков что связано с повышенными рисками принимаемыми на себя фактором а также с
Аналитические показатели финансирования оборотных активов организацииОптимальная сумма чистого оборотного капитала зависит от особенностей деятельности компании в частности от ее масштабов объемов реализации скорости оборачиваемости материальных запасов и дебиторскойзадолженности Недостаток оборотного капитала свидетельствует о неспособности предприятия своевременно погасить краткосрочные обязательства Синонимом понятия ... Кроме того с позиции ликвидности она наиболее рискованна поскольку при неблагоприятных условиях например необходимо рассчитаться со всеми кредиторами единовременно предприятие может оказаться перед необходимостью продажи части основных средств для покрытия текущей кредиторской задолженности Агрессивная модель означает что долгосрочные пассивы служат источниками покрытия внеоборотных активов и системной части
Определение пороговых значений индикаторов оценки финансового состояния организацииОрганизации индивидуально подходят к выбору индикаторов которые учитывают особенности деятельности и наиболее полно отражают их финансовое состояние коэффициент финансовой независимости коэффициент финансирования коэффициент маневренности коэффициент финансовой напряженности коэффициент абсолютной ликвидности коэффициент текущей ликвидности коэффициент общей ликвидности коэффициент платежеспособности период оборачиваемости дебиторскойзадолженности продолжительность операционного цикла продолжительность финансового цикла рентабельность капитала и резервов рентабельность долгосрочных обязательств