всё о финансовом анализе
Финансовый анализ - это просто!
тел. +7(902) 408-47-00
Скачать ФинЭкАнализ
Программа для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности Скачать ФинЭкАнализ

Кредитование малого и среднего бизнеса в России

А.И. Картуесов,
эксперт рейтингового агентства «Эксперт РА»,
П.А. Самиев,
заместитель генерального директора
рейтингового агентства «Эксперт РА»
АУДИТОР №8, 2010

В статье анализируются практика кредитования коммерческими банками малого и среднего бизнеса, основные ограничения и стимулы развития этого сегмента, рассматривается государственная политика в сфере стимулирования и поддержки кредитования малых предприятий.

Кредитование малых и средних предприятий демонстрирует стабильный рост уже на протяжении последних 5 лет. Финансирование малого и среднего бизнеса (МСБ) -единственный кредитный сегмент, по итогам года показавший положительный прирост — +3,7%, на фоне стагнации корпоративных кредитов (—0,6%) и сокращения ссуд, предоставленных физическим лицам (-11%) (рис. 1). По нашим оценкам, локальное «дно» было пройдено в 3-м квартале 2009 г., а в 2010 г. начинается постепенное восстановление темпов роста. К середине 2009 г. проблема с фондированием банков, возникшая в ходе кризиса, была так или иначе решена. Маятник качнулся в другую сторону — денег на балансах накоплено много, но надежных заемщиков в сегменте малого и среднего бизнеса необходимо искать. При этом альтернатив кредитованию МСБ у региональных банков практически нет, а крупные не хотят отказываться от инструмента, позволяющего им диверсифицировать активы и приносящего хорошую доходность.

«К концу года многие банки восстановили докризисный объем кредитования, а где-то даже превзошли его», — говорит Кирилл Тихонов, директор блока по развитию бизнеса с юридическими лицами и малым бизнесом НБ «Траст». На фоне нестабильной макроэкономической ситуации на рынке осталось не так много заемщиков, которые могли бы удовлетворять критериям финансовой устойчивости. Кредитные организации, не допустившие падения портфелей МСБ по итогам года, уже в значительной степени выбрали с рынка заемщиков с приемлемым финансовым положением. Остальным банкам будет сложно восстановить свои конкурентные позиции.

Росту рынка способствовали достаточно крупные банки, входящие в топ-40 по размеру портфеля и интенсивно развивающие кредитование МСБ. Наибольший прирост в 2009 г. продемонстрировали банки, занимающие места с 20-го по 30-е (рис. 2).

Из крупных участников рынка (таблица) показать хороший прирост портфеля в 2009 г. удалось только Россельхозбанку (+37%), Юниаструм Банку (+60%), Промсвязьбанку (+ 19%) и Татфондбанку (+31%). Важным фактором стал доступ к дешевому фондированию на фоне развитых филиальных сетей, позволивших оперативно перенести бизнес в регионы, в меньшей степени пострадавшие от кризиса. РСХБ помогло участие в государственной политике по поддержке АПК. Банки, сумевшие удержать ранее завоеванные позиции, сконцентрировали в ссудных портфелях основную массу заемщиков с хорошим финансовым положением.

Таблица. Рэнкинг крупнейших игроков рынка кредитования МСБ по размеру портфелей

№ п/п № лицензии Банк Остаток ссудной задолженности по кредитам, выданным малым и средним предприятиям, млн руб.
на 1 января 2010 г. на 1 января 2009 г. Темп прироста, %
1 3349 ОАО «Россельхозбанк» 277 463 201 561 37,66000
2 1623 ВТБ24 71 300 74 328 -4,07000
3 2275 ОАО «УРАЛСИБ» 61 299 88 297 -30,58000
4 1439 Банк «Возрождение» 43 027 48 041 -10,44000
5 2216 ЗАО «Банк «Интеза» 38 887 47 849 -18,73000
6 3251 ОАО «Промсвязьбанк» 22 534 18 886 19,31000
7 2771 «Юниаструм Банк» 14 027 8 777 59,82000
8 918 «Запсибкомбанк» ОАО 12 002 12 652 -5,14000
9 2225 ОАО «КБ «Центр-инвест» 10 852 12 751 -14,89000
10 2707 КБ «ЛОКО-Банк» (ЗАО) 10 637 11 544 -7,86000
11 3279 НБ «ТРАСТ» (ОАО) 10 523 10 044 4,77000
12 3058 ОАО «АИКБ «Татфондбанк» 10 259 7 834 30,96000
13 3087 ОАО НТБ 8 369 12 186 -31,32000
14 1971 ОАО ХМБ 7 759 8 747 -11,29000
15 67 АКБ «Энергобанк» (ОАО) 7 140 3 635 96,44000
16 2542 ЗАО «ФИА-БАНК» 6 556 5 268 24,44000
17 2587 ОАО «АКИБАНК» 6 316 6 320 -0,07000
18 493 Челябинвестбанк 5 528 6 051 -8,66000
19 2816 ОАО «КБ «СЕВЕРГАЗБАНК» 5 433 5 458 -0,46000
20 2269 КБ «АЛЬТА-БАНК» (ЗАО) 4 524 5 429 -16,66000
21 2011 ОАО «АКБ «ЭКОПРОМБАНК» 4 470 3 267 36,83000
22 539 ЗАО «РЕГИОБАНК» 4 364 2 247 94,26000
23 735 ОАО «Курскпромбанк» 3 895 3 838 1,48000
24 485 ОАО «ЧЕЛИНДБАНК» 3 608 4 628 -22,03000
25 2880 ОАО «КБ «АГРОПРОМКРЕДИТ» 3 201 н.д. н.д.
26 3077 Нацинвестпромбанк 3015 3 367 -0,10454
27 1752 АККСБ «КС БАНК» (ОАО) 2 927 2 089 40,13000
28 705 ОАО «СКБ-Банк» 2 581 3 331 -22,52000
29 2548 ЗАО «МЕТРОБАНК» 2 452 2 369 3,51000
30 429 ОАО УБРиР 2 376 1 366 73,96000
31 1810 «АЗИАТСКО-ТИХООКЕАНСКИЙ БАНК» (ОАО) 2 292 451 408,20000
32 3119 ОАО «Уралфинпромбанк» 2 175 2 452 -11,30000
33 3205 ЗАО «РУССТРОЙБАНК» 2 161 1 564 38,15000
34 1521 АКИБ «ОБРАЗОВАНИЕ» (ЗАО) 2144 1 614 21,06000
35 1657 КБ «ИНТЕРКОММЕРЦ» (ООО) 2117 836 153,25000
36 2562 ОАО «БИНБАНК» 2 100 2 254 -6,83000
37 2412 ОАО «АКБ «Продбизнесбанк» 2 014 2 661 -24,33000
38 2654 КБ «УНИФИН» ЗАО 1 950 1 753 11,24000
39 2519 ООО «УРАЛКАПИТАЛБАНК» 1 817 1 211 50,10000
40 518 БАНК «ПЕРВОМАЙСКИЙ» (ЗАО) 1 786 1 360 31,32000
41 23 ОАО «БанкАВБ» 1 724 3 048 -43,44000
42 1343 Банк «Левобережный» (ОАО) 1 551 1 842 -15,76000
43 2015 «СИБСОЦБАНК» ООО 1 485 1 248 18,92000
44 1043 ЗАО «ПРОМСБЕРБАНК» 1 414 1 895 -25,35000
45 704 ОИКБ «РУСЬ» (ООО) 1 412 1 765 -19,99000
46 2093 ОАО «КБ «РУСЮГБАНК» 1 410 1 533 -8,04000
47 567 ОАО «КБ «АКЦЕПТ» 1 407 1 321 6,49000
48 2652 ООО «РЕГИОНИНВЕСТБАНК» 1 380 1 382 -0,11000
49 3384 «ДИЛ-БАНК» (ООО) 1 366 1 592 -14,22000
50 1411 ОАО МНХБ 1 321 1 630 -18,94000
51 2586 ОАО «ЮНИКОРБАНК» 1 249 2117 -40,99000
52 3006 ОАО «ПК «ЭЛКАБАНК» 1 161 760 52,73000
53 1455 ЗАО «ГКБ «АВТОГРАДБАНК» 1 112 1 052 5,71000
54 1280 АКБ «ЧУВАШКРЕДИТПРОМБАНК» ОАО 1 102 1 121 -1,68000
55 2626 АКБ ОБПИ (ОАО) 1 090 1 467 -25,71000
56 752 ОАО «КБ МПСБ» 1 044 956 9,21000
57 210 ЗАО «АКБ «ЭКСПРЕСС-КРЕДИТ» 1 042 1 173 -11,24000
58 2443 ОАО «МЕТКОМБАНК» 1 037 2 287 -54,67000
59 2900 ЗАО «АКБ «Земский банк» 1 028 771 33,34000
60 2867 АКБ «СОФИЯ» (ЗАО) 1 013 1 453 -30,30000
61 889 «АНКОР БАНК» (ОАО) 959 1 146 -16,30000
62 1598 ОАО «АКБ «ЛЕСБАНК» 956 1 040 -8,04000
63 1137 «БУМ-БАНК»,000 928 870 6,68000
64 1809 ЗАО «НГАБ «ЕРМАК» 908 1 131 -19,68000
65 3204 КБ «РОСПРОМБАНК» (ООО) 871 1 028 -15,22000
66 2529 ОАО «АКБ «АКТИВ БАНК» 854 1 472 -^2,00000
67 3365 КБ «Москоммерцбанк» (ООО) 799 1 307 -38,81000
68 2995 КБ «СТРОЙЛЕСБАНК» (ООО) 758 680 11,49000
69 3047 КБ «ИНТЕРКРЕДИТ» (ЗАО) 721 544 32,38000
70 2428 ООО ВСБ 719 576 24,83000
71 1049 ООО «ХАКАССКИЙ МУНИЦИПАЛЬНЫЙ БАНК» 687 710 -3,26000
72 1896 ЗАО «Банк «Вологжанин» 653 631 3,50000
73 1307 КБ «ЭНЕРГОТРАНСБАНК» (ОАО) 635 732 -13,22000
74 3480 ООО «Банк «БЦК-Москва» 526 95 452,21000
75 3334 АКБ «БАНК ХАКАСИИ» (ОАО) 498 522 4,56000
76 3434 РИА-Банк 479 424 13,06000
77 1378 ОАО «ТИХООКЕАНСКИЙ ВНЕШТОРГБАНК» 412 ; 379 8,56000
78 548 ЗАО «СТАРБАНК» 371 242 53,43000
79 1745 ОАО «БыстроБанк» 340 107 219,24000
80 2684 ООО «БАНК БКФ» 335 544 -38,40000
81 2655 ООО «КБ «ПРОМИНВЕСТРАСЧЕТ» 259 н.д. н.д.
82 3393 КБ «РИАЛ-КРЕДИТ» (ООО) 204 179 14,16000
83 3098 ЗАО «КБ «РУБЛЕВ» 59 51 15,28000
84 3128 БАНК ИТБ(ОАО) 40 45 -11,66000
85 646 АКБ «ИЖКОМБАНК» (ОАО) 2 1 41,82000

Важным сегментом рынка кредитования МСБ остается микрофинансирование. «С точки зрения динамики рынка микрофинансирования основной спад пришелся на первый-второй кварталы 2009 г. Примерно с сентября он стал замедляться и к концу четвертого квартала вышел почти на горизонтальную «полку». Это дает основания полагать, что при сохранении тех же трендов в первом полугодии 2010 г. возобновится рост микрофинансирования, хотя здесь многое понятным образом зависит и от макроэкономической конъюнктуры, поведения глобальных сырьевых и валютных рынков», - говорит Михаил Мамута, президент Национального партнерства участников микрофинансового рынка.

Важнейшей причиной, по которой рынок по-прежнему интересен банкам, остается его высокая маржинальность. «Основной причиной развития кредитования малого и среднего бизнеса является то, что кредитование МСБ имеет достаточно высокие показатели доходности по сравнению с кредитованием корпоративного бизнеса», — говорит Армен Саркисян, директор управления банковского страхования Страхового дома ВСК. Банки стимулируются снижением рентабельности к поиску ниш на рынке, которые могут помочь окупить дорогое фондирование. Удорожание ресурсов из-за выросшей конкуренции за пассивы в 2009 г. привело к снижению процентной маржи. Это вместе с необходимостью досоздания резервов вызвало значительное сокращение рентабельности банков. При этом подходящих заемщиков на рынке сейчас очень мало. «Доля отказов клиентам из-за неудовлетворительного финансового состояния увеличилась по сравнению с докризисными показателями», — комментирует Андрей Петров, руководитель дирекции продуктов малого Бизнеса банка «УРАЛСИБ».

Основной инструмент государственной политики поддержки кредитования МСБ — предоставление средств банкам через программы РосБР. За 2009 г. РосБР разместил через банки-партнеры около 30 млрд руб. Это составляет всего лишь порядка 1% от размера банковского совокупного портфеля МСБ, но деньги РосБР направляются именно в «узкие» места: основной объем средств в 2009 г. приходился на длинные (свыше трех лет) кредиты и капиталоемкие сектора экономики. Это означает, что, несмотря на относительно скромный объем выделенных средств, использовались они с высокой отдачей. «Во второй половине года мы заметили тенденцию к улучшению. Появились заемщики, которые брали деньги не только на текущие нужды, но и для реализации проектов по развитию бизнеса», — отмечает Елена Махота. На 2010 г. запланировано еще 82 млрд руб. Последняя цифра будет уже достаточно существенной, т.к. составит порядка 3% от совокупного портфеля МСБ банков. «На федеральном уровне заинтересованность государства, несомненно, присутствует. Объявлено существенное увеличение финансирования ряда программ поддержки», — отмечает Андрей Петров. Более заметный эффект могло бы дать расширение поддержки рынка через механизм госгарантий. Гарантии, являясь условными обязательствами, не создают дополнительной нагрузки на государственный бюджет, а за счет мультипликативного эффекта на каждый рубль гарантии можно выдать 1,5—2 руб. кредитов. Гарантии не требуют немедленных расходов со стороны бюджета. С учетом дефицита качественных заемщиков на рынке на первый план выходит разделение рисков кредитования МСБ между банками и государством. Через гарантийные фонды планируется предоставить обеспечение на 80 млрд руб., что даст банкам возможность дополнительно выдать порядка ПШ-150 млрд руб. кредитов. Такое разделение рисков является необходимым с точки зрения текущей ситуации и осовной упор в господдержке кредитования нужно делать именно на нем.

Программа Финансовый анализ - ФинЭкАнализ для анализа финансового состояния предприятия, позволяющая рассчитывать большое количество финансово-экономических коэффициентов.
Обратная связь
Реклама
Рейтинг@Mail.ru