Систематический риск 

Систематический риск - это риск, связанный с изменениями конъюнктуры финансового рынка под влиянием макроэкономических факторов.

Возникает для всех участников этого рынка и не может быть устранен путем диверсификации инвестиционного портфеля, т.к. в процессе колебаний конъюнктуры финансового рынка уровень цен отдельных финансовых инструментов изменяется аналогично рыночному индексу в целом.

Оценка систематического риска

Показатель измерения систематического риска - бета-коэффициент. Если рассчитанный по отдельному финансовому инструменту бета-коэффициент равен единице, это означает, что колебания цены по нему в периоды изменения конъюнктуры финансового рынка будут прямо пропорциональны изменению среднерыночного индекса.

Если же рассчитанный по финансовому инструменту бета-коэффициент равен двум, то это свидетельствует о том, что при любом изменении среднерыночного индекса, изменение цены по нему будет происходить вдвое интенсивнее. Отрицательные последствия систематического риска устраняют путем хеджирования.

Далее:

Еще найдено про систематический риск

  1. Как оценить стоимость компании с поправкой на кризис
    систематический риск для компании При оценке эффективности деятельности компании без показателя стоимости бизнеса не обойтись ведь он характеризует интегральный эффект всех принимаемых управленческих решений Если в расчетах учесть условия
  2. Факторы специфических рисков компаний при оценке премии за эти риски на развивающихся рынках капитала
    риска и систематический Так Р Рейли характеризует специфические риски включающие в себя связанные с природой самой компании и полученные при сравнении компании с ее аналогами 1 В свою очередь
  3. Финансовая устойчивость организации и критерии структуры пассивов
    систематического риска На заключительных этапах анализа осуществляется регулирование beta-коэффициента в соответствии с текущим значением финансового рычага оцениваемого хозяйствующего субъекта В условиях финансового кризиса возникла трудность применения исторического подхода и
  4. Актуальность формирования резервов по сомнительным долгам
    рисков И если систематические виды рисков в той или иной степени затрагивают большинство компаний то с несистематическими рисками все намного сложнее следовательно и подход к оценке каждого контрагента требуется
  5. Анализ моделей оценки стоимости капитала
    систематического риска однако в данном случае измеряемого односторонним коэффициентом бета Модель DCAPM предполагает нахождение одностороннего коэффициента бетакоторый является мерой систематического одностороннего риска табл 9 Таблица 9. Расчет беты в
  6. Методология построения инвестиционного портфеля
    систематический риск - риск того что ситуация на рынке улучшится или ухудшится Это в первую очередь относится к рынку акций и зависит от экономических и политических факторов Этот риск
  7. Анализ средневзвешенной стоимости инвестированного капитала в системе анализа цепочки создания стоимости
    систематический риск фундаментальным способом где с б - безрисковая доходность по долгосрочным инструментам β отр - отраслевой коэффициент бета коэффициент бета вида деятельности Р пост - постоянные расходы Р
  8. Проблемы спецификации финансов в сложных корпоративных структурах
    систематического риска Приоритетное положение на финансовых рынках Отсутствие межотраслевого перелива капитала 2. Вертикально интегрированные метакорпораций Объединение компаний в форме замкнутой технологической цепочки - от добычи сырья до выпуска продукции
  9. Определение оптимальной структуры капитала: от компромиссных теорий к модели APV
    систематического риска MRP market risk premium - премия за риск рассчитываемая как разница между доходностью рыночного портфеля и безрисковой ставкой Шаг 2. Оценка текущей стоимости выгод налогового щита как
  10. Формирование многофакторного критерия оценки инвестиционной привлекательности организации
    систематического риска связанного с вложениями в акции анализируемой компании группа критериев финансовая привлекательность 13 Capitalisation капитализация компании равная произведению количества акций компании в обращении на цену по которой они
  11. Методы оценки стоимости компании в сделках М&А на примере поглощения ОАО «КОНЦЕРН «КАЛИНА»
    систематического риска ERP премия за риск Коэффициент β был найден регрессионным методом Для этого строилась регрессия между доходностью акций и рыночной доходностью Были взяты недельные данные за период с
  12. Кредитная политика предприятия: переход к системному управлению
    систематические так и индивидуальные несистематические риски конкретного дебитора В общем виде алгоритм оценки надежности и определения рейтинга дебитора можно представить следующим образом определение значимости каждого фактора в совокупном кредитном
  13. Методика управления дебиторской задолженностью предприятия с учетом рисков
    систематического управления дебиторской задолженностью существует риск перехода части ее в невозвратную Это мертвая дебиторская задолженность которая образуется в результате банкротства предприятий должников или же срок погашения дебиторской задолженности просрочен
  14. Финансовое планирование и прогнозирование показателей рентабельности, платежеспособности и ликвидности
    систематически их корректировать с позиции поддержания финансовых параметров на приемлемом уровне риска На стадии реструктуризации предприятий необходимо особенно тщательно контролировать квартальную отчетность и ежеквартальные месячные параметры предприятия Сценарий экономического
  15. Особенности аудита ликвидности баланса коммерческих организаций
    Систематическое погашение обязательств перед бюджетом внебюджетными органами и персоналом организации снижает риск налоговых проверок Суть аудита ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу сгруппированных по степени их ликвидности
  16. Форфейтинг
    риска обычно форфейтеры покупают требования в наиболее прочных валютах Для гарантирования поступлений платежей систематически анализируется валютное законодательство страны-импортера и способности последнего выполнять валютные обязательства Экспортер отвечает за правовые аспекты
  17. Мониторинг как метод экспресс-анализа финансового состояния организации
    систематически действующая система экспресс- анализа на уровне региона позволит составить рейтинг организаций выделить из них ... риска В качестве одного из ведущих методов экспресс-анализа можно использовать мониторинг - метод научно-практической активности
  18. Менеджер и его стабилизирующая деятельность при антикризисном управлении
    систематически разрабатывать и внедрять в практику предприятия более совершенные формы бизнеса проникать в новые отрасли ... риска большими транспортными страховыми и прочими расходами Для развития российского бизнеса не имеется пока серьезной
  19. Анализ устойчивости экономического роста по данным бухгалтерской отчетности страховой компании
    систематическому комплексному анализу результатов деятельности причин и факторов вызвавших изменения в ключевых показателях эффективности бизнеса ... Риск-менеджмент в страховом предпринимательстве Страховое дело 2012. №4. С 56-64. 7. Никулина Н Н Эриашвили
  20. Динамический подход к анализу платежеспособности предприятия
    риском ошибки всего 1% Это конечно в значительной степени улучшает результаты и увеличивает надежность выводов ... систематический характер Далее мы обнаруживаем что когда платежеспособность выраженная статическим показателем может оказаться хорошей динамические
Программа Финансовый анализ - ФинЭкАнализ для анализа финансового состояния предприятия, позволяющая рассчитывать большое количество финансово-экономических коэффициентов.
Журнал Арбитражный управляющий
Скачать ФинЭкАнализ
Программа для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Скачать ФинЭкАнализ
Провести Финансовый анализ Онлайн
Онлайн сервис для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Попробовать ФинЭкАнализ