Управление инвестиционным портфелем

Управление инвестиционным портфелем - это применение к потфелю ценных бумаг конкретных методов, направленных на:

  • сохранение первоначально инвестированных финансовых средств,
  • достижение максимального уровня дохода,
  • обеспечение инвестиционной направленности инвестиционного портфеля.

Стратегии управления инвестиционным портфелем

В управлении портфелем выделяют две стратегии: пассивную и активную.

1. Пассивной стратегии придерживаются менеджеры, которые полагают, что рынок эффективен. В таком случае нет необходимости часто пересматривать портфель, поскольку эффективный рынок всегда "правильно" оценивает активы, а одинаковые ожидания инвесторов относительно доходности и риска говорят о том, что все они ориентируются на одинаковые линии рынка актива и линии рынка капитала.

Пассивный портфель пересматривается только в том случае, если изменились установки инвестора или на рынке сформировалось новое общее мнение относительно риска и доходности рыночного портфеля. Пассивный менеджер не ставит перед собой цель получить более высокую доходность, чем в среднем предлагает рынок для данного уровня риска.

2. Активную стратегию проводят менеджеры, полагающие, что рынок не всегда, по крайней мере в отношении отдельных бумаг, эффективен, а у инвесторов различные ожидания относительно их доходности и риска.

В итоге цена данных активов завышена или занижена. Поэтому активная стратегия сводится к частому пересмотру портфеля в поисках финансовых инструментов, которые неверно оценены рынком, и торговле им с целью получить более высокую доходность.

Далее:

Попробуйте программу ФинЭкАнализ для финансового анализа организации по данным бухгалтерской отчетности, доступной через ИНН

Еще найдено про управление инвестиционным портфелем

  1. Снижение рисков в управлении инвестиционным портфелем паевых инвестиционных фондов Р.Формирование инвестиционного портфеля управление финансовыми рисками Р Гибсон - М Альпина Паблишер Альпина Бизнес Букс 2016
  2. Диверсификация как инструмент управления рисками инвестиционного портфеля Аннотация В рамках статьи рассмотрен эффект диверсификации как инструмент управления рисками инвестиционного портфеля Будучи одной из основных характеристик деятельности любой компании инвестиционной портфель оказывает
  3. Качество управления паевыми инвестиционными фондами РФ комплексная оценка Таким образом целесообразно полагать что оценка качества управления портфелем ценных бумаг инвестиционного фонда должна быть основана либо на соотношении доходности и риска
  4. Эффективность управления портфелями паевых инвестиционных фондов акций и ее оценка Это создает серьезные проблемы при оценке эффективности управления портфелями тех фондов у которых базовый бенчмарк может не соответствовать инвестиционной стратегии публично заявленной
  5. Стратегия активного управления портфелем инвестиций Функции менеджера при активном управлении инвестиционным портфелем основные задачи и цели Практика применения диверсификации и пересмотра активов Активный стиль
  6. Приоритеты по формированию инвестиционного портфеля Непосредственная связь между инвестициями и экономическими процессами по развитию предприятий ключевым выступает управление по формированию и управлению инвестиционным портфелем Все это указывает на актуальность данного исследования Анализ публикаций и исследований достаточно
  7. Методология построения инвестиционного портфеля В этой статье мы рассмотрим методологию построения инвестиционного портфеля для частного инвестора с точки зрения советника по управлению благосостоянием wealth manager а
  8. Биржевые инвестиционные индексные фонды - инновационное направление коллективного инвестирования классификация и виды ETF обладают некоторыми характеристиками с паевыми инвестиционными фондами такими как предоставление инвесторам доли диверсифицированного портфеля облигаций и удобство отсутствия необходимости выбирать отдельные облигации для покупки и продажи или управления портфелем облигаций Сборы взимаемые за облигационные ETF ниже чем для паевых инвестиционных фондов Как
  9. Метод планирования инвестиционного портфеля Функции управления инвестиционным портфелем в иерархической системе управления Управление портфелем инвестиционных проектов включает как и управление любым сложным объектом с переменным составом планирование
  10. Cпецифика формирования инвестиционного портфеля строительной компании В статье рассматриваются специфические особенности формирования инвестиционного портфеля строительной компании не с точки зрения формирования оптимальной совокупности финансовых инструментов а под углом зрения отбора наиболее перспективных и относительно безопасных объектов вложения Приводятся рисунки отражающие специфику управления инвестиционной деятельностью в сфере строительства Высказывается аргументированное мнение о необходимости удешевления строительного производства через
  11. Измерение риска рыночной ликвидности портфеля рыночных ценных бумаг Успешность инвестиционной деятельности в значительной мере зависит от формирования и дальнейшего управления инвестиционным портфелем Инвестициями принято называть все виды материальных и нематериальных ценностей вкладываемых в объекты
  12. Портфель реальных инвестиций формирование и управление Так например предприятие может воспользоваться услугами по управлению инвестиционным портфелем которые предоставляют инвестиционные компании банки специализированные управляющие компании В соответствии с системой
  13. Управление капиталом - Статьи по финансовому анализу Снижение рисков в управлении инвестиционным портфелем паевых инвестиционных фондов Слияния и поглощения компаний особенности техники выкупа управляющими Система
  14. Паевой инвестиционный фонд Управление фондом - применение методов и технологий которые сохраняют инвестированные средства максимизируют доход обеспечивают инвестиционную направленность портфеля Первый и наиболее трудоемкий элемент управления - мониторинг представляющий собой непрерывный анализ
  15. Инвестиционный инструмент Назначение профессиональных управляющих позволяет семье получить экспертную помощь по управлению портфелем и принятию инвестиционных решений Недостатки Затраты на управление Управление трастовым фондом включает оплату
  16. Оценка и совершенствование деятельности банков в сфере доверительного управления средствами частных инвесторов При управлении собственным портфелем ценных бумаг банки предпочитают более рискованные стратегии что может быть обусловлено политикой
  17. Доверительное управление финансовыми ресурсами как инструмент развития финансовой системы России Пассивное управление подразумевает формирование инвестиционного портфеля управляющим совместно с клиентом в зависимости от готовности клиента принимать
  18. Особенности современного рынка доверительного управления в России Динамика стоимости портфелей в доверительном управлении млрд руб С января 2015 года у физических лиц являющихся налоговыми
  19. Современные тенденции функционирования негосударственных пенсионных фондов в системе обязательного пенсионного страхования Негосударственный пенсионный фонд как наиболее эффективный инвестор в системе доверительного управления средствами пенсионных накоплений Динамика доходности инвестиционных портфелей НПФ также не демонстрирует четкого тренда изменения
  20. Методология точного финансово-производственного управления сбалансированным развитием промышленных корпораций Она обусловлена техническими закономерностями например рост скорости автомобиля пропорционален квадрату роста мощности его двигателя и что имеет еще большее значение экономическими закономерностями а именно ростом затрат на управление и контроль т.е трансакционными затратами Эти закономерности и определяют дугообразную форму линии уровня развития ... Отсюда рассматриваемая задача может быть сформулирована следующим образом как определить такие параметры мощности и производительности чтобы при условии полного выполнения портфеля заказов прибыль и рентабельность на вложенные инвестиционные средства были бы максимально возможными Или иначе
Журнал Арбитражный управляющий
Скачать ФинЭкАнализ
Программа для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Скачать ФинЭкАнализ
Провести Финансовый анализ Онлайн
Онлайн сервис для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Попробовать ФинЭкАнализ